كيف تتصرف خلال فترة التحول بين الثور والدب، وما هو السلوك الحقيقي في قاع الدب؟

على الرغم من أن السوق فوضوي في الوقت الحالي، إلا أنه ليس وقتًا يائسًا - هذه في الواقع مرحلة "قاع السيولة" النموذجية. في هذا الوقت، يجب ألا نفكر في الهروب بسرعة، ولا في المراهنة بكل شيء، بل يجب أن نوضح ثلاث نقاط: حماية رأس المال، تحسين المراكز، والتركيز مسبقًا على الفرص في الدورة التالية.

سأوضح لك كيف يمكنك القيام بذلك خطوة بخطوة، كل ذلك يتضمن نصائح عملية يمكن تنفيذها.

الخطوة الأولى: قم أولاً بتحديد حجم المركز، واضغط المخاطر إلى مستوى يمكنك تحمله.

1. تقليص المراكز إلى الأصول الأساسية: تلك العملات البديلة التي يمكن الاستغناء عنها، يجب التخلص منها تدريجياً، والاحتفاظ فقط بـ BTC و ETH. خاصة العملات الصغيرة التي تقل حجم تداولها اليومي عن 500 مليون دولار، يجب التخلص منها مباشرة! هذه العملات هي الأكثر عرضة للانخفاض عندما تكون السيولة ضيقة، ومن الصعب أيضاً أن تتعافى.
​
2. لا تتجاوز الرافعة المالية 3 أضعاف: طالما أن السوق لا يزال متقلبًا بهذا الشكل، فإن تجاوز 3 أضعاف في الرافعة المالية يعني "الوقوع في الفخ". إذا كان لديك الآن مراكز عالية الرافعة، فلا تتردد، قم بتخفيضها بسرعة - حتى لو كان عليك إضافة بعض الهامش، يجب أن تقلل الرافعة، لا تقامر على التقلبات القصيرة الأجل.
​
3. احتفظ بـ 20%-30% من العملات المستقرة: هذا ليس للاندفاع لشراء القاع، ولكن عندما تكون لديك فرصة حقيقية، سيكون لديك المال لتتحرك. يجب أن تعرف أن القاع لا يتم اختراقه مرة واحدة، بل يتم شراؤه ببطء على دفعات.

الخطوة الثانية: التركيز مسبقًا على الاتجاهات الأساسية للسوق الثور القادم

الدورة التالية من سوق الثيران لن تبدأ أبداً من العملات الوهمية، بل من المجالات التي "لديها بناء جاد، واستثمارات حقيقية، وتطبيقات فعلية". يمكنك الآن وضع "قائمة متابعة"، لكن لا تتعجل في الاستثمار بكثافة.

ركز على هذه الخطوط الرئيسية الثلاثة:

- Layer2: خاصة تلك التي لديها TVL مستقر (إجمالي القيمة المقفلة) وإيكولوجيا حقيقية، مثل Arbitrum و Optimism و Base و Mantle، بالإضافة إلى مشاريع ZK L2 عالية الأداء التي ستطلق قريباً. عندما تعود السيولة، غالباً ما تكون هذه القطاعات هي الأولى التي ترتفع.
​
- RWA (الأصول الحقيقية على السلسلة): الآن وزارة الخزانة الأمريكية تدفع بهذا الاتجاه، والتشريعات تصبح أكثر ودية، إنها فرصة سياسة مؤكدة. بالإضافة إلى ذلك، RWA هو "مسار الامتثال" الذي تقبله المؤسسات بسهولة أكبر، وعندما تعود الأموال، من المحتمل أن تتجه أولاً إلى هنا.
​
- الذكاء الاصطناعي + العملات الرقمية: توجد قصص يمكن سردها، وهناك خيال، كما أن المؤسسات تراقب، ولكن هذه الأنواع من المشاريع تتسم بتقلبات كبيرة، تميل إلى الجنون، لذا فهي مناسبة للاستخدام بمراكز صغيرة لتحقيق الأرباح، لا تتعامل معها كقوة رئيسية.

نقاط التشغيل: لا تضع كل أموالك في اتجاه واحد، يجب أن تعمل على "مبالغ صغيرة، موزعة، وبناء المراكز ببطء". المنطق الأساسي هو "احتلال المكان مسبقًا"، وليس "المخاطرة بكمية كبيرة مسبقًا".

الخطوة الثالثة: وضع استراتيجية شراء قابلة للتنفيذ، لا تخمن بشكل عشوائي

كلما كانت الأسواق أكثر فوضى، كلما كان من الضروري توضيح قواعد الشراء، لا تتصرف بناءً على الشعور. يمكنك اتباع هذا النموذج البسيط والثابت:

1. كلما تراجعت السوق بأكثر من 8%، أضف كمية صغيرة مرة واحدة؛
​
2. عندما ينخفض سعر BTC إلى أقل من 100,000، ابدأ بالشراء على دفعات؛
​
3. ETH انخفض إلى أقل من 3300، اشترِ ببطء على ثلاث دفعات؛
​
4. لا تستثمر كل أموالك في العملات البديلة، استخدم فقط الأرباح التي حققتها أو استثمر بمبالغ صغيرة؛
​
5. قم بإعداد وقف الخسارة مسبقًا، لا تقامر بأن السوق سيشهد انتعاشًا مفاجئًا أو انعكاسًا مفاجئًا.

ستجد أن هذه الطريقة لا تحتاج إلى تخمين أين القاع، ولن تجعلك تلاحق الأسعار المرتفعة بشكل مفرط، إنها مستقرة جداً.

الخطوة الرابعة: التركيز على ثلاثة إشارات رئيسية، وانتظار تحول السوق الحقيقي

عندما تظهر هذه الإشارات الثلاثة، فهذا يعني أن السوق سوف يبدأ في التحسن:

1. البنك الاحتياطي الفيدرالي يعلن رسميًا عن توقف تقليص الميزانية: هذا هو "المفتاح الرئيسي" للسيولة، وبمجرد التوقف، ستستفيد الأصول عالية المخاطر مثل العملات المشفرة على الفور؛
​
2. سيولة RRP أو TGA تتدفق بوضوح: هذا يشبه "صنبور" السوق الذي تم فتحه مرة أخرى، والمال سيعود ببطء؛
​
3. تدفقات صافية متتالية لصندوق الاستثمار المتداول في البيتكوين (BTC ETF): هذه هي التحركات الحقيقية للمؤسسات، يمكن أن تعكس بشكل مباشر شهية المخاطر في السوق - إذا كانت المؤسسات تجرؤ على الشراء، فهذا يعني أن السوق قد أصبح مستقرًا.

عندما تجتمع هذه الإشارات الثلاثة، فإن الجولة الكبرى التالية من السوق ستكون في طريقها.

الخطوة الخامسة: تذكر مبدأ، قلل من 90% من الطرق الملتوية

لا تحتاج إلى التفكير في الشراء عند أدنى نقطة، ولا تحتاج إلى التفكير في البيع عند أعلى نقطة. فقط عليك أن تحقق نقطتين:

- خسران أقل قليلاً من الآخرين؛
​
- التقاط الجزء الأوسط من الاتجاهات الكبيرة.

بهذين الأمرين، يمكن الفوز على 90% من المشاركين في السوق.

في النهاية، ليس ما يجب القيام به الآن هو توقع السوق، بل هو الاستعداد بشكل جيد. القاع في السوق لا يأتي من عملية شراء واحدة، بل يأتي من الحفاظ على المراكز والثبات. طالما أنك ضبّطت مراكزك بشكل جيد، ورتبت استراتيجيتك، فإن فوائد الدورة التالية ستقع بشكل طبيعي بين يديك.