مواجهة الدخل السلبي: 3 صناديق ETF لتوزيعات الأرباح التي تقدم نتائج فعلية مقابل التخزين في مجال العملات الرقمية

يبدو أن الدخل السلبي حلم — المال يتدفق بينما تنام. لكن إليك الأمر: ليس كل دخل سلبي متساوٍ. كانت صناديق الاستثمار المتداولة التقليدية المدفوعة بالأرباح هي الخيار المفضل لعقود، لكن دعنا نفصل ما هو فعال بالفعل وكيف تقارن.

ثلاثية ETF الأرباح

JPMorgan Equity Premium Income (JEPI) هو الأداء الحقيقي هنا. يحقق عائدًا قدره 7.55% مع متوسط عائد سنوي قوي يبلغ 12.57% منذ مايو 2020، يستخدم هذا الصندوق طريقة ذكية: يشتري أسهم S&P 500 الأقل تقلبًا ويبيع خيارات الشراء لزيادة العوائد. التحفظات الرئيسية تبدو كحلم متداول تكنولوجيا - مايكروسوفت، أمازون، ميتا. مدفوعات شهرية، رسوم 0.35%. الجانب السلبي؟ فقط 4 سنوات من السجل.

SPDR Portfolio S&P 500 High Dividend (SPYD) هو الخيار الممل ولكنه ثابت. عائد 4.68%، و8.6% متوسط العائد السنوي منذ عام 2015، ورخيص جداً بنسبة مصاريف تبلغ 0.07%. يحتفظ بـ 75 من الأرستقراطيين في توزيع الأرباح مثل Iron Mountain وWilliams Companies. التوزيعات ربع سنوية بدلاً من شهرية، لكن الرسوم المنخفضة وسجل الأداء المثبت يجعله خياراً سهلاً للمستثمرين الذين يفضلون الإعداد والنسيان.

Invesco S&P SmallCap High Dividend Low Volatility (XSHD) يسعى لتحقيق العائد كما لو أنه عملهم — عائد SEC لمدة 30 يومًا بنسبة 7.72% هو أمر جنوني. ولكن إليك الفخ: -1.17% متوسط العائد السنوي منذ 2016. أنت تتلقى توزيعات بينما القيمة الأساسية تنخفض. إنه مثل جمع العملات بينما يفقد منزلك قيمته.

الحديث الحقيقي

تدفع الثلاثة جميعًا شهريًا أو ربع سنوي ( لذا سترى فعليًا الأموال تصل إلى حسابك )، لكن نسب المصروفات مهمة. نسبة مصروفات SPYD البالغة 0.07% تكاد لا تُسجل؛ بينما نسبة JEPI البالغة 0.35% وXSHD البالغة 0.3% تؤثر على المكاسب طويلة الأجل.

فخ العائد حقيقي — العائد المرتفع غالبًا ما يدل على مخاطر أعلى أو مشاكل هيكلية ( ننظر إليك، XSHD). لقد أثبتت JEPI و SPYD أنهما يمكنهما تقديم كل من العائد والنمو، وهو أمر نادر.

للناس في عالم التشفير: هذا هو أساساً ما تعد به عملية التخزين ولكن نادراً ما تحقق. عائد 7-8% يتفوق على معظم بروتوكولات DeFi دون مخاطر العقود الذكية. ومع ذلك، تفتقر صناديق الاستثمار المتداولة التقليدية إلى السيولة على مدار 24 ساعة ووجود خيارات صعودية التي تقدمها العملات المشفرة.

الخلاصة

إذا كنت تبني محفظة دخل ثابت مملة ولكن فعالة، فإن SPYD هو الخيار الواضح للدخول. إذا كنت تريد زيادة العوائد وتتحمل بعض التعقيد، فإن سجل JEPI يتحدث عن نفسه. XSHD؟ تجاهله ما لم تكن تريد عائدًا مرتفعًا حاليًا ولا تهتم بالحفاظ على رأس المال.