機関投資家の暗号資産の台頭：なぜウォール街はデジタル資産をもはや無視できないのか

暗号通貨がただのReddit現象だった頃を覚えていますか？その日々はもう遠い昔のことです。ゴールドマン・サックス、ブラックロック、JPモルガン・チェース—伝統的な金融を文字通り定義する名前たちが、今や積極的に暗号インフラを構築しています。これは誇大広告ではありません。これは構造的な変化です。

数字が物語を語る

Bitwise Asset Managementの2024年9月のデータによると、機関投資家の採用は「実験」段階を超えて、フルスケールの展開に移行しています。

• 取引とカストディ: ゴールドマン・サックス、HSBC、ドイツ銀行などの主要銀行が、ネイティブの暗号取引とカストディサービスを提供しています。それは機関投資家向けのインフラストラクチャーです。
• ETFブーム: フィデリティとBNYメロンが暗号ETFを立ち上げ、要するに「小口投資家の皆さん、暗号へようこそ—しかし、退屈で規制されたものにしましょう。」と述べています。この民主化は、摩擦を取り除くため重要です。
• トークン化: JPMorgan、Visa、Societe Generaleは実際の資産をデジタルトークンに変換しています。これは古い金融の世界と新しい世界との架け橋です。
• 支払い統合: ビザとマスターカードによる暗号支払いの対応は、あなたの朝のコーヒーがもうすぐ1回のブロックチェーン取引で手に入ることを意味します。

なぜ突然の変化なのか？

三つの力が一度に衝突する：

1. 投資家の需要は本物—機関投資家は暗号資産へのエクスポージャーを求めており、資産運用者は永遠に拒否することはできません。

2. 技術は実際に機能します—ブロックチェーンは、従来のシステムでは達成できない低料金、迅速な決済、透明性を提供します。金融においてスピードは=お金です。

3. 保管問題の解決—セキュアなストレージソリューションは、機関投資家の基準に成熟し、初期の採用者を悩ませた「私のプライベートキーはどこ？」という不安を取り除きました。

リアルなテイク

はい、規制の不確実性とボラティリティは依然として残っています。はい、サイバーセキュリティは依然として懸念事項です。しかし、トレンドは不可逆的です—暗号は「周辺資産」から「インフラ提供者」の地位に移行しました。

ブラックロックが暗号ファンドを創設し、JPモルガンが実世界の資産をトークン化する時、あなたはもはやイノベーションを見ているのではありません。あなたは、機関資本がブロックチェーン技術の周りで再編成されるのを見ています。

質問は「機関は暗号を採用するのか？」ではなくなった。今は「どれだけ早く？」だ。

データ: ビットワイズアセットマネジメント, 2024年9月