$9 億トレイル：FTX顧客資金が消えた方法

SBFの裁判が盛り上がってきました。10月18日、検察の専門家であるピーター・イーストン(ノートルダム大学)の会計教授が法廷で驚くべき数字をドロップしました。

お金の流れは次の通りです:

バニシング・アクト

• お客様がAlameda Researchの銀行口座に資金を入金した
• 予想残高:顧客deposits(に対する113億ドルの)based
• 確認された実際の残高:23億ドル
• 行方不明:顧客の現金で$9 billion
• タイムライン：2022年6月、FTXの破産崩壊の5ヶ月前

どこに行ったの？

イーストンは、盗まれた資金を複数のチャネルにわたって追跡しました:

1. 投資の浪費: 顧客のお金が以下に流入しました:

   • スカイブリッジ・キャピタル (アンソニー・スカラムーチの会社)
   • Modulo Capital (リリー・ジャンのファンド) — 顧客の預金で100%資金調達され、FTXデータベースを通じて完全に追跡可能です。
   • ロビンフッド、デイブ、アンソロピック

2. 借金返済: アラメダは顧客の現金を使って貸し手に支払った:

   • セルシウス、アブラ、メープル、アンカレジ
   • キャロライン・エリソン (元アラメダCEO)は、SBFがこのスキームを承認したことを認めました

3. 不動産・政治:

   • $96 百万の不動産取得(にはSBFの両親の家が含まれています)
   • 政治献金: $1M ニシャド・シン ( FTXのエンジニアリングディレクター ) が SBFの母バーバラ・フリードが共同設立したマインド・ザ・ギャップPACに対して

スモーキングガン

イーストンの調査は以下に依存していました：アラメダの内部記録 + FTXデータベースログ + 貸し手の文書 + オンチェーンデータ。これは推測ではありません—これは監査のトレイルです。

検察の戦略は明確です：計画性を証明すること。SBFは$9 億を偶然に失くしたわけではありません。すべての送金は記録され、すべての行き先が追跡されました。陪審員はその領収書を見ています。