Финансовая еженедельная сводка за 23 декабря: драгоценные металлы растут вместе, технологические акции продолжают рост на рынке США, Alphabet инвестирует 4,75 миллиарда долларов в расширение AI и энергетической инфраструктуры

Рынок драгоценных металлов взрывается Три основных фактора объединяются, чтобы подтолкнуть цены

Геополитические риски нарастают, ожидания ФРС по снижению процентной ставки растут, доллар США находится под давлением, а рынок драгоценных металлов привёл к масштабному росту. Цена золота составила $4 443,9 за унцию, что на 2,43% больше по сравнению с предыдущим торговым днем, преодолев отметку в $4 400 и достигнув внутридневного максимума в $4 449. Серебро было более заметным, вырос на 2,82% до $69,44, всего на шаг от ключевой цены $70.

Фьючерсы на медь в Лондоне продолжали оставаться сильными, вырос до $11 996,18 за тонну, что на 1,01% больше. Промышленное использование драгоценных металлов продолжает усиливаться. Спот палладий стал неожиданностью, вновь достигнув рекордного уровня за три года, достигнув максимума в $1 800,85 за унцию, что на 4,86% больше. Спот-платина одновременно преодолела предыдущий максимум, поднявшись до $2 096,81 за унцию, что на 6,07% больше. Этот раунд коллективного нагрева драгоценных металлов отражает многомерное ценообразование рынка на экономические перспективы.

Энергетическая сторона находится под давлением Украино-американские мирные переговоры не добились прорыва, затянув вниз нефть

Мирные переговоры между Украиной и Соединёнными Штатами в Майами не привели к существенному прорыву. Президент Украины Владимир Зеленский подтвердил, что делегация завершила переговоры и вернулась в Киев. Хотя обе стороны завершили ключевые этапы работы над первым проектом «мирного плана», основные разногласия пока не полностью разрешены, что добавляет неопределённости на рынке сырой нефти.

На этом фоне цена WTI выросла на 2,49% до $57,95 за баррель, что более чем на 2% больше. В то же время правительство США усилило меры против венесуэльских нефтяных танкеров, пытаясь захватить третий танкер в Венесуэле и из неё, что ещё больше ужесточило мировую цепочку поставок сырой нефти.

Акции США выросли три раза подряд, и технологический сектор возглавил атаку

Фондовый рынок США продолжил восходящий импульс, зафиксировав третий подряд день роста. Индекс Dow Jones вырос на 0,47%, индекс S&P 500 — на 0,64%, а индекс Nasdaq — на 0,52%. Индекс «Золотой дракон» в Китае вырос на 0,58% одновременно. Европейские фондовые рынки показали относительно вялые результаты: немецкий индекс DAX 30 упал всего на 0,02%, французский индекс CAC 40 — на 0,37%, а британский индекс FTSE 100 — на 0,32%.

Технологические акции стали главным драйвером этого раунда роста. Акции Nvidia закрылись с ростом на 1,5%, Tesla выросла на 1,6%, Oracle продолжила сильное восстановление, вырос на 3,3%, а Micron Technology выросла на 4%. Ожидания рынка относительно «рождественского рынка» к концу года продолжали расти, и панический индекс VIX упал на 5,5% до нового минимума за более чем год.

Alphabet тратит 4,75 миллиарда долларов на приобретение энергетического провайдера Intersect для поддержки расширения ИИ

С ростом спроса на электроэнергию, вызванным вспышкой генеративного ИИ, технологические гиганты расширили свою позицию в энергетическом секторе. Alphabet объявила в понедельник, что достигла окончательного соглашения о приобретении американского разработчика чистой энергетики Intersect Power за 4,75 миллиарда долларов наличными, одновременно взяв на себя связанные с этим долги.

Intersec, поддерживаемая частной инвестиционной компанией TPG, в настоящее время имеет активы на сумму 15 миллиардов долларов, находящихся в эксплуатации или в стадии строительства. Ожидается, что к 2028 году общая установленная мощность группы составит около 10,8 ГВт, что эквивалентно более чем в 20 раз больше, чем у пруда Гувер, и она заслужила репутацию «Диснея энергетического мира» в Техасе. Генеральный директор Alphabet Pice заявил, что этот шаг поможет компании расширить производственные мощности и переосмыслить энергетические решения. Пока энергосеть США испытывает трудности с удовлетворением растущего спроса на электроэнергию ИИ, приобретение Alphabet знаменует усиление гонки за планировку энергии в технологической индустрии.

Объявлен график поставок чипов Nvidia H200 будет поставлен в Китай в феврале для утверждения

Reuters цитирует источники, которые сообщили, что Nvidia проинформировала китайских клиентов о планах начать поставку чипов искусственного интеллекта H200 в Китай до празднования Лунного Нового года в середине февраля. Nvidia ожидает поставок от 5 000 до 10 000 модулей чипов, что эквивалентно примерно 40 000–80 000 AI-чипов H200. Компания также планирует увеличить мощности новых чипов, которые начнут принимать заказы во втором квартале 2026 года.

Однако Пекин пока не одобрил ни одной покупки H200, и весь график может быть скорректирован в соответствии с решениями правительства. Трамп заявил в этом месяце, что Вашингтон разрешит такие продажи с комиссией в 25%. Эта поставка станет первой поставкой чипов H200 в Китай, и прогнозы пока неясны.

Представители ФРС посылают жёсткие сигналы Иена ослабла после того, как Банк Японии повысил процентные ставки

Глава Федеральной резервной системы Милан заявил, что если ФРС не продолжит снижать процентные ставки в следующем году, она может столкнуться с риском вызвать экономическую рецессию. Он подчеркнул, что рост безработицы должен побудить чиновников ФРС продолжать склоняться в мягкую сторону. Срок полномочий Милана заканчивается в январе следующего года, и с сентября он выступает за более масштабное снижение ставок.

Банк Японии объявил о повышении ставки на прошлой неделе, но иена ослабла. Министр финансов Японии Сацуки Катаяма сделал самое жёсткое предупреждение для спекулянтов, заявив, что против колебаний валютного курса, которые не соответствуют фундаментальным показателям, можно принять смелые меры. Это замечание подразумевает, что вмешательство признано Соединёнными Штатами.

Рыночные данные в одном взгляде

С точки зрения валютного рынка: Индекс доллара США упал на 0,48% до 98,24; USD/JPY упал на 0,44%; EUR/USD вырос на 0,45%.

С точки зрения рынка облигаций: Доходность 10-летних эталонных казначейских облигаций США составила около 4,16%, что на 2 базисных пункта больше по сравнению с предыдущим торговым днём.

Криптоактивы: Биткоин упал на 0,06% до $88 587 за 24 часа; Ethereum вырос на 0,25% до $3,008 за 24 часа.

Гонконгские акции: Индекс Hang Seng закрылся на уровне 25 909 пунктов, что на 95 пунктов выше, на 107 пунктов выше закрытия индекса Hang Seng в 25 801 пункт в предыдущий торговый день.

Макро наблюдение Доля резервов доллара США снизилась, а евро тихо вырос

Согласно данным Международного валютного фонда, доля доллара США в мировых валютных резервах снизилась до 56,92% в третьем квартале этого года. После значительной волатильности во втором квартале, три месяца до конца сентября в целом стабилизировались. Доля евро выросла с 20,24% до 20,33%. Резерв в иене также вырос с 5,65% во втором квартале до 5,82% в третьем квартале. Это отражает долгосрочную тенденцию диверсификации мировых резервов.

Политические риски Правительство приостановило несколько прибрежных ветроэнергетических проектов

Правительство США объявило о прекращении офшорных ветроэнергетических проектов у побережья Вирджинии, а также четырёх других проектов на восточном побережье. Под влиянием новости цена акций Dominion Energy, отвечающей за развитие связанных проектов, упала более чем на 5%. Администрация также приостановила аренду Vineyard Wind 1 в Массачусетсе, Revolution Wind в Род-Айленде, Sunrise Wind на Лонг-Айленде и Новой Англии, а также Empire Wind 1 на юге Лонг-Айленда. Этот шаг нанес серьёзный удар отрасли возобновляемой энергетики.

Сегодняшние важные события, за которыми стоит следить

РБА опубликует протоколы последнего заседания по монетарной политике; Канада опубликовала ежемесячные данные по ВВП за октябрь; Соединённые Штаты опубликовали ключевые данные, такие как предварительный годовой квартальный показатель реального ВВП, предварительный квартальный показатель личных потребительских расходов и базовый индекс цен PCE за третий квартал. Соединённые Штаты также опубликуют экономические показатели, такие как заказы на товары длительного использования в октябре, промышленное производство в ноябре и индекс потребительской уверенности Торгово-промышленной палаты в декабре; Также стоит обратить внимание на данные по запасам сырой нефти США API за неделю, закончившуюся 19 декабря.