Краткий обзор юридических документов, на которые Близнецы подали в суд на DCG: 5 пунктов обвинения и 6 основных требований

Добавить Автора

В этой статье будет кратко изложено содержание обвинительного заключения, поданного Gemini против DCG и ее генерального директора Барри Силберта в суде Нью-Йорка, а также рассмотрены 5 пунктов обвинения DCG и 6 основных требований Gemini.

Твит основателя Gemini

7 июня Кэмерон Винклвосс, один из основателей Gemini Cameron Winklevoss, сообщил в Твиттере, что после того, как предупреждение было признано недействительным, Gemini подала личный иск против Digital Currency Group (DCG) и ее генерального директора Барри Силберта в суде Нью-Йорка. Близнецы обвинили Барри Силберта в мошенничестве с кредиторами. По словам Кэмерона, Барри не только сыграл центральную роль в организации мошенничества, но и лично участвовал в его исполнении.

В этом твите Кэмерон кратко изложил 12 основных «подсчетов» DCG (фактически расширение пяти обвинений) и сказал, что «обвинительное заключение рассказывает полную историю».

Содержание обвинительного заключения

Обвинение начинается со слов: «Ответчики DCG и Силберт участвовали в мошеннической схеме, чтобы побудить различных вкладчиков продолжать вкладывать деньги в вывеску Genesis Genesis, дочернюю компанию DCG.), роль которой состоит в том, чтобы позволить крупным учреждениям связываться с рисками и управлять ими. Из-за отсутствия ликвидности активов, вызванного инцидентом с FTX, в январе 2023 года компания подала в суд заявление о защите от банкротства. пользователи с Близнецами, выступающими в качестве хранителя и агента. Этот иск направлен на возмещение убытков и убытков, понесенных Ответчиками в отношении Близнецов в результате ложных, вводящих в заблуждение и неполных заявлений и упущений, сделанных в отношении Близнецов DCG и Силбертом, а также Ответчиками в поощрении и содействии мошенническим действиям Genesis в отношении Близнецов. .

Это обвинение в стиле предыдущего SEC и Coinbase Coinbase (NASDAQ: COIN), американской биржи криптовалют. Компания была основана в 2012 году. По состоянию на март 2021 года Coinbase является крупнейшей биржей криптовалют в США по объему торгов. 13 апреля 2021 года Coinbase была зарегистрирована на бирже Nasdaq, став первой зарегистрированной криптовалютной компанией в США. View More и другие юридические документы имеют совершенно другой стиль. Стиль юридических документов, связанных с SEC и Coinbase, очень консервативен, даже если обвинения резкие, слова и юридические термины очень профессиональные. Однако в этом обвинительном заключении Близнецов много просторечия, а иногда даже прямого высказывания: «(утверждение Генезиса) все ложь». Предприняли ли они незамедлительные шаги, чтобы устранить этот риск, увеличить требования к дополнительному обеспечению и решить проблему растущих долговых обязательств? Нет».

очень эмоциональное слово

Сразу после этого Близнецы выдвигают различные обвинения:

1. Genesis не проводил тщательную проверку кредиторов и скрывал убытки для кредиторов

В обвинительном заключении утверждается, что DCG и Genesis соблазнили пользователей Gemini Earn брать крупные кредиты в DCG с помощью того, что, как они утверждали, было «жесткими методами управления рисками и тщательным процессом проверки для рефинансирования объектов», но на самом деле предоставили эти средства под управление высокорисковому арбитражу. контрагентом по сделке и взимать с него высокую комиссию за управление. В 2021 году средства не удалось вернуть, но Genesis не раскрыла эти убытки и даже не предприняла немедленных шагов для их предотвращения. Они позволили заемщику оставаться в долгу в течение всего года и продолжать брать взаймы у Близнецов с огромными комиссиями за управление. На данный момент игра превратилась в схему Понци.

Когда «Три стрелы» рухнули, игра была окончена. «С тех пор цепочка событий привела к нынешнему положению, — говорится в обвинительном заключении, — Genesis нарушила свои заверения в отношении управления рисками и тщательной проверки контрагентов… стоимость его залога была эквивалентна 80% его подверженности 3AC; тогдашний генеральный директор Майкл Моро ясно дал понять, что эти убытки не повлияют на операционную деятельность Genesis: «Наши потенциальные убытки ограничены и могут быть получены за счет нашего собственного баланса. . Мы рискнули и пошли дальше. "

Однако в действительности залог стоил менее 50% непогашенного долга. Масштабы убытков Genesis стали ясны по мере того, как продолжали появляться подробности процедуры ликвидации 3AC. На момент краха 3AC компания 3AC была должна Genesis ошеломляющую сумму в 2,36 миллиарда долларов (из-за долга 3AC филиалам Genesis в Сингапуре). Несмотря на утверждение Моро о том, что кредиты 3AC требовали обеспечения более чем на 80%, Genesis смогла реализовать только 1,16 миллиарда долларов при ликвидации позиции 3AC. Другими словами, к середине июля 2022 года стоимость залога, принадлежащего Genesis, в конечном итоге составила менее 50% от непогашенной суммы кредита, и, когда 3AC начала ликвидацию, она понесла убытки в размере около 1,2 миллиарда долларов. У Genesis мало надежд на возмещение какой-либо существенной стоимости после ликвидации 3AC, поскольку основатели 3AC исчезли, и ликвидаторам пришлось искать активы для распределения среди кредиторов. Эта сумма оставила Genesis с финансовым дефицитом в сотни миллионов долларов.

2. Genesis утверждает, что материнская компания DCG вмешивается и несет убытки, но на самом деле это просто карт-бланш

Чтобы успокоить Близнецов и сохранить ссуду Gemini Earn для Genesis, сторона Genesis ложно заявила, что DCG покрыла убытки от ссуды 3AC на уровне материнской компании, и, таким образом, заявила, что операции Genesis шли «как обычно».

Бывший генеральный директор Майкл Моро в Twitter Twitter Twitter — это социальная сеть, созданная в Соединенных Штатах. 27 октября 2022 года Маск завершил сделку по приобретению Twitter и объединил ее с недавно созданной компанией «X». Согласно предыдущим твитам Маска, он создаст комплексное приложение и упомянул, что покупка Twitter может ускорить это желание. В See More говорится: «DCG взяла на себя определенные обязательства Genesis в отношении этого контрагента, чтобы гарантировать, что у нас есть капитал для поддержки долгосрочных операций и расширения нашего бизнеса». Кредитное подразделение Мэтт Балленвейг из People заверил другого вкладчика Genesis 18 июля 2022 года: «На сегодняшний день все убытки 3AC были покрыты нашей материнской компанией DCG, баланс Genesis остается стабильным, и мы продолжаем работать в обычном режиме». добавлено: «DCG напрямую несет оставшиеся убытки».

Так как же DCG пережила потерю Genesis? Ответ заключается в том, что DCG только что написала долговую расписку.

По словам Близнецов, «за кулисами DCG и Genesis заключили фиктивную сделку: в частности, 30 июня 2022 года ответчик Силберт подписал необеспеченный вексель от имени ответчика DCG о выплате Genesis 1,1 миллиарда долларов … что позволило Genesis разместить вексель DCG в качестве актива на своем балансе, якобы «компенсировав» убытки в размере $1,2 млрд от краха 3AC. через 10 лет, то есть 30 июня 2032 года, и процентная ставка всего 1%, что намного меньше необеспеченного займа, который DCG, возможно, придется выплатить по рыночной ставке».

Согласно обвинительному акту, Genesis сообщил своим вкладчикам, что убытки 3AC были «понесены» или «поглощены» DCG, а это означает, что Genesis получила компенсацию за все свои убытки в размере 1,2 миллиарда долларов. Однако векселя этого не делают. Вексель также не улучшил ситуацию с ликвидностью Genesis. С практической точки зрения простой вексель — это просто бумажное обязательство, устройство учета, предназначенное для того, чтобы создать видимость того, что Genesis имеет положительную долю в капитале и действительно может выполнить свои обязательства перед своими вкладчиками, не требуя от DCG предоставления фактической суммы, которая make Genesis make up Финансовая поддержка, необходимая для потери. (То есть потеря Genesis не возмещается реальными деньгами.)

Это даже привело к тому, что Genesis выпустила серию финансовых отчетов, подготовленных с ведома и активного участия DCG, показывающих, что DCG вложила в Genesis 1,1 миллиарда долларов в виде краткосрочной дебиторской задолженности, чтобы позволить Genesis выполнить свои обязательства перед вкладчиками. (Отдельное обвинение подробно описано ниже.)

Персонал DCG, в том числе тогдашний главный операционный директор Марк Мерфи, участвовал в распространении искажений, которые, как сообщили кредиторам, были подготовлены «с помощью финансовых и бухгалтерских групп DCG и Genesis». Однако затем выяснилось, что DCG фактически не покрыла эти убытки собственными средствами, и Genesis осталась глубоко неплатежеспособной.

3. DCG и Genesis сговорились фальсифицировать финансовые отчеты, чтобы скрыть правду от Gemini и кредиторов

Согласно обвинительному акту, в качестве продолжения пустой долговой расписки DCG и Genesis также выпустили серию ложных финансовых отчетов, сопровождаемых ложными и вводящими в заблуждение заявлениями о предполагаемой поддержке Genesis со стороны DCG. Эти отчеты и искажения «призваны скрыть правду от вкладчиков Genesis».

Чтобы проиллюстрировать этот момент, Gemini опубликовала финансовый отчет по электронной почте:

Genesis перечислила активы в долговой расписке как «прочие активы» в своих «оборотных активах», говорится в жалобе. Для целей ОПБУ США «оборотные активы» — это денежные средства и другие ресурсы, которые, как разумно ожидать, будут преобразованы в денежные средства в течение одного года. Таким образом, этот термин специально исключает суммы задолженности аффилированных лиц, которые не могут быть взысканы в ходе обычной деятельности в течение одного года. В этом активе

Включив векселя по их полной стоимости в категорию «оборотных активов», Genesis утверждает, что на ее балансе есть наличные на сумму 1,1 миллиарда долларов, которые можно получить в течение года. Не говоря уже о том, что стоимость векселя составляет лишь часть его номинальной стоимости, а сам вексель подлежит оплате (и погашению DCG) через 10 лет. Вексель явно не был ликвидным активом, но Genesis ошибочно указал его как таковой, чтобы побудить Gemini продолжить программу Gemini Earn.

Что касается настоящего финансового отчета, стоимость данного векселя составляет одну треть его оборотных активов.

Сторона Близнецов также представила другие доказательства, заявив, что Genesis «украсил» вексель с точки зрения дебиторской задолженности и данных о сроках кредита, тем самым обманув Близнецов, чтобы они продолжали открывать план Earn для Genesis.

4. Обвиняемый Барри Силберт (генеральный директор DCG Group, материнской компании Genesis) лично обманул Gemini.

Это то, о чем Кэмерон уже несколько раз упоминал в Твиттере и даже отправил открытое письмо. Ответчик Силберт лично сделал все возможное, чтобы держать кредиторов в неведении, продолжая распространять ложь о том, что DCG «поглотила» убытки 3AC, говорится в жалобе. Например, узнав в середине октября, что Gemini уведомила за 30 дней о прекращении кредитной программы Gemini Earn, Сильберт лично связался с основателем Gemini, Кэмероном Уинклвоссом, и Сильберт пообедал в ресторане в Нью-Йорке 22 октября 2022 года. . На той встрече за обедом Силберт много говорил, стремясь удержать Gemini от остановки проекта Earn, хотя Силберт в то время понимал, что Genesis неплатежеспособна.

На самом деле Зильберт сделал гораздо больше, чем это мошенническое упущение. Он сказал Gemini, что, хотя кредитный портфель Genesis является «сложным», он может успешно выйти из кризиса в разумные сроки. Другими словами, Силберт сказал Gemini, что Genesis столкнулась с краткосрочным несоответствием сроков своего кредитного портфеля, маскируя реальность большой дыры в балансе Genesis и неспособности выполнить свои обязательства перед Gemini и другими, потому что DCG сделала это. на самом деле не предпринимать потери 3AC. Основываясь на искажении информации Силбертом, решение Близнецов отложить прекращение программы Gemini Earn не рассматривало возможность более быстрого прекращения или других мер по исправлению положения, которые Близнецы предприняли бы, если бы Силберт заявил правду.

5. DCG и другие руководители Genesis также участвовали в мошенничестве и неоднократно скрывали правду от Gemini и других кредиторов.

Вся схема векселей показывает, что Барри, DCG и Genesis были замешаны в этом мошенничестве. Его разработка и исполнение требовали полного участия и сотрудничества Барри, DCG и Genesis и могли «работать» только в том случае, если были скрыты от кредиторов.

Сторона Близнецов представила больше доказательств. 19 июля 2022 года тогдашний главный операционный директор Марк Мерфи повторил ложную историю, ранее рассказанную вкладчикам в том же документе «Три стрелы после анализа», который Genesis отправил Gemini. Мерфи сказал, что DCG вмешалась и покрыла убытки Genesis по сделке с 3AC, и сказал, что эти убытки были компенсированы на балансе DCG. Он также сказал, что при поддержке DCG Genesis имеет хороший капитал для нормальной работы в будущем бизнесе. Он заверил вкладчиков, что Genesis является одним из наиболее важных компонентов империи DCG, что у DCG большие планы на будущий бизнес Genesis, и пообещал оказывать Genesis постоянную поддержку, чтобы позволить компании продолжать расти.

Мэтт Балленвейг, управляющий директор Genesis и соруководитель по транзакциям и кредитованию, предоставил подробную информацию о кредитах Genesis на сумму около 1,8 миллиарда долларов связанным организациям, которые были раскрыты в предыдущих отчетах Genesis. Балленсвейг утверждал в то время, что у Genesis были непогашенные кредиты DCG на сумму около 922 миллионов долларов, сумма, которая намеренно игнорировала вексель на 1,1 миллиарда долларов, который пытался скрыть от вкладчиков Genesis. В то же время Ballensweig представила ложные сведения о том, что DCG «приняла на себя кредит в размере 1,1 миллиарда долларов 30 июня 2022 года», что было искажено, чтобы убедить вкладчиков в том, что Genesis уже возместила убытки, понесенные по кредиту 3AC. Это полностью выдумка, но Мерфи не пытался исправить искажение Балленвейга. Точно так же Рональд ДиПрете, руководитель отдела специальных проектов и финансовый директор DCG, получил копию письма в электронном письме, но он также не смог исправить искажение фактов Балленвейга.

В то же время несколько руководителей DCG и Genesis неоднократно копировали соответствующие электронные письма, но «не было предпринято никаких действий для исправления этой ошибки».

Привлекательность Близнецов

В конце обвинительного заключения Близнецы выдвинули шесть основных утверждений:

A. Фактический ущерб в размере, определяемом на основании испрашиваемой помощи в этом иске;

B. Штрафные убытки в размере, определяемом судом в соответствии с искомой судебной защитой;

C. Объявление судебного решения, подтверждающего, что Ответчики несут ответственность за любые будущие убытки, которые могут возникнуть в результате судебной защиты, испрашиваемой в этом иске;

DD D-ETF привлек 50 000 000 долларов в ходе неизвестного раунда финансирования 10 мая 2022 года. Участвующие стороны: Gem Capital Подробнее Разумные гонорары адвокатов;

E. Затраты на это действие;

F. Другие средства правовой защиты, которые считаются справедливыми и подходящими.

Исход этого дела окажет важное влияние на индустрию криптовалюты, и о нем будет сообщаться.