Japonya'nın Nikkei 225: Dünyanın İkinci En Büyük Hisse Senedi Pazarına Açılan Kapınız

Nikkei 225 Nedir?

Nikkei 225'i Japonya'nın S&P 500 veya Nasdaq 100'e yanıtı olarak düşünün. Tokyo Borsası'nda işlem gören 225 mavi çip şirketini takip eden fiyat ağırlıklı bir endekstir ve Japonya'nın ekonomik sağlığını bir bakışta temsil eder. Toyota, Hitachi ve Panasonic gibi şirketler endeksi yönlendirir.

7 Eylül 1950'de başlatılan bu, Asya'nın en eski borsa endeksidir. Hesaplamalar daha da geriye, 16 Mayıs 1949'a kadar uzanıyor ve bu tarih, II. Dünya Savaşı'ndan sonra Tokyo Borsası'nın yeniden açılmasını işaret ediyor. Nihon Keizai Shimbun ( Nikkei gazetesi), 1969'dan beri hesaplamaları ve günlük raporlamayı üstlenmiştir.

Hikaye Anlatan Tarihsel Aşırılıklar

Zirve: 38,916 (Aralık 1989) — Japonya'nın varlık balonu sırasında Tünel: 7,568 (Şubat 2009) — ABD'nin subprime krizi sonrası Son Yüksek: 30,682 (May 24, 2023) — 33 yılın en yükseği

Bu, 14 yıl boyunca %305.4'lük bir kazanç. “Kayıp on yıl” için fena değil.

Nasıl Hesaplanır

Eşit ağırlığı unutun—Nikkei fiyat ağırlıklı ortalama kullanıyor, bu da pahalı hisse senetlerinin daha fazla etki ettiği anlamına geliyor.

Formül:

• Ayarlanmış Hisse Senedi Fiyatı = Hisse Senedi Fiyatı × Fiyat Ayarlama Faktörü
• Endeks Değeri = Ayarlanmış Fiyatların Toplamı ÷ Bölücü

Ticaret saatlerinde her 5 saniyede bir güncellemeler.

Nikkei 225'i Oluşturan Nedir?

Sektöre Göre (, 31 Ekim 2022) itibarıyla:

• Teknoloji: 48.89% (59 hisse) — ağır siklet
• Tüketim Malları: %23.85 (33 hisse senedi)
• Malzemeler: %12.18 (56 hisse senedi)
• Sermaye Malları: %10,56 (36 hisseler)
• Finansallar: 2.39% (21 hisse senedi)
• Ulaşım ve Kamu Hizmetleri: %2.12 (20 hisse)

Şirket Büyüklüğüne Göre:

• Büyük piyasa değeri (sıralama 1-100): 87 hisse senedi
• Orta ölçekli (sıralama 100-500): 121 hisse
• Küçük ölçekli (500+): 17 hisse

En İyi 3 Varlık:

1. Fast Retailing (Uniqlo) — 10.30% | Tüketici
2. Tokyo Electron — 4.90% | Tech
3. SoftBank Grubu — 4.77% | Teknoloji

Ortalama Temeller:

• Temettü Getirisi: %2.12
• F/K Oranı: 16.17
• P/B Oranı: 1.65
• ROE: 10.20%

Nikkei 225'i Gerçekten Ne Hareket Ettiriyor?

1. Küresel Ekonomi — Japonya, ABD ve Çin'e yoğun ihracat yapmaktadır. Resesyonları Japonya'yı sert bir şekilde etkiledi.
2. Japonya'nın GSYİH Büyümesi — Şirket kazançlarıyla doğrudan ilişki.
3. Para Politikası — BoJ'nin aşırı gevşek politikası, faizleri düşük tutarak şirket kârlarını artırıyor.
4. Mali Politika — Hükümet harcamaları ve vergi oranları işin sürdürülebilirliğini etkiler.
5. Sektör Koşulları — Teknoloji endeksin yarısını oluşturuyor; ticaret savaşları onu hemen etkiliyor.
6. Kurumsal Kazançlar — 225 şirketin P&L doğrudan değerlemeleri etkiler.
7. JPY Döviz Kuru — Zayıf yen = daha ucuz ihracatlar = daha yüksek satışlar. Güçlü yen = tersine.
8. Petrol Fiyatları — Japonya, petrolün çoğunu ithal etmektedir; artan fiyatlar marjları sıkıştırmaktadır.

Neden Nikkei 225'e Yatırım Yapmalısınız?

Artılar:

• Bireysel hisseleri seçmeden 225 mavi çip şirketinin hisselerine sahip olun
• Yüksek likidite = dar spreadler, daha düşük işlem maliyetleri
• Yerel pazarınızdaki siyasi/ekonomik risklerden uzaklaşın

Dezavantajlar:

• Yüksek volatilite — zayıf yürekler için değil
• Gün içi ticaret yapıyorsanız sürekli izleme gerektirir
• JPY bazlı değilseniz döviz riski

Nikkei 225 Nasıl Ticaret Yapılır

Seçenek 1: Borsa Yatırım Fonları (ETF'ler)

En İyi: Alım-satım yatırımcıları

• KT-JPFUND-A veya TMPJE gibi Nikkei takip eden fonlara yatırım yapın.
• Gerçek hisse senedi pozisyonlarına sahipsiniz
• Bireysel hisse senetlerinden daha düşük risk
• Riskler: Fon yöneticisi operasyonel riski, likidite boşlukları, döviz dalgalanması

Seçenek 2: Fark Sözleşmeleri (CFD'ler)

En İyi: Kaldıraç isteyen agresif traderlar

• İndeksi kendisi ile, altındaki hisselerle değil, işlem yapın.
• 100 kat kaldıraç mümkün ( $100 yatır, $10,000 nominal kontrol et )
• Hem yükselişlerden hem de düşüşlerden kazanç elde edin
• Uyarı: 100x kaldıraç, küçük hareketlerin pozisyonunuzu likidite edebileceği anlamına gelir.
• Küçük kazanç = devasa kazanç; küçük kayıp = tüm depozito gitmiş

Örnek: 1:100 kaldıraç, sadece ¥100 ile ¥10,000 değerindeki endeksi kontrol edebileceğiniz anlamına gelir. %1'lik bir düşüş sizi yok edene kadar harika bir şey gibi görünüyor.

Sonuç

Nikkei 225, Japon şirketlerinin performansı ve ekonomik duygusu üzerinde doğrudan bir oynama sağlar. ETF'ler temkinli yatırımcılar için uygundur; CFD'ler ise kumarbazlar içindir. Akıllıca seçin.