Один протокол впав, три великі платформи кредитування були "Зв'язано"

Компільовано: Проста мова Блокчейн

!

Для DeFi минулий тиждень був жахливим.

Не лише через крах ринку. Минулого тижня:

• Balancer — провідний DeFi протокол, який був використаний (exploited) для втрати 1.28 мільярда доларів
• Stream Finance – протокол, який переважно генерує прибуток через стейблкоїни, оголосив про втрату активів користувачів на суму 9300 мільйонів доларів і готується оголосити про банкрутство.
• Moonwell втратив 100 мільйонів доларів внаслідок атаки.
• Peapods Под LP ТВЛ (загальна заблокована вартість) зменшилась з 32 мільйонів доларів США до 0 доларів США внаслідок ліквідації

До цього часу найруйнівнішими є збитки Stream Finance.

Оскільки це вплинуло не лише на його вкладників, але й на стабільні монети, що позичають, деякі з найбільших кредитних протоколів у цій сфері (включаючи Morpho, Silo та Euler).

Коротко кажучи, справа в тому, що:

• CBB, відома особа в CT (Crypto Twitter), почала рекомендувати людям виводити кошти з Stream, оскільки їй не вистачає прозорості.

!

Stream нібито реалізує “нейтральну стратегію на ринку DeFi”, але не може контролювати свої позиції, а його сторінка прозорості також постійно “незабаром з'явиться”.

• Це викликало банківську паніку, багато користувачів намагалися одночасно зняти кошти
• Stream Finance зупинив обробку виведення, оскільки він нещодавно таємно втратив величезні кошти користувачів (92 мільйони доларів), не в змозі обробити всі запити на виведення.

!

Це призвело до xUSD (відсоткової “стабільної валюти” Stream) обвалу ціни

Це вже звучить дуже погано, але історія ще не закінчилась.

Велика проблема полягає в тому, що xUSD вважається заставою на грошових ринках, таких як Euler, Morpho та Silo.

Ще гірше, що Stream постійно використовує свою так звану стейблкоїн xUSD як заставу, позичаючи кошти на грошовому ринку для реалізації своєї стратегії доходу.

Зараз ціна xUSD обвалилася, і багато кредиторів, які позичили USDC/USDT під заставу xUSD на Euler, Morpho та Silo, більше не можуть забрати свої кошти.

Згідно з інформацією від користувацького альянсу DeFi YAM, в усіх великих валютних ринках принаймні 284 мільйони доларів DeFi боргу пов'язані зі Stream Finance!

На жаль, значна частина цих коштів, ймовірно, не може бути повернена.

Таким чином, багато кредиторів стейблкоїнів зазнали великих втрат.

Що ми можемо з цього навчитися?

Протягом останніх 2-3 років я особисто глибоко займався фермерством у протоколах DeFi.

Але після нещодавніх подій я планую переглянути свої позиції в DeFi-портфелі і стати більш обережним.

Прибуток від yield farming (доходного землеробства) може бути дуже високим. Протягом останніх кількох років я отримав деякі значні прибутки, але такі події можуть призвести до втрати великих сум грошей.

У мене є кілька пропозицій:

• Завжди перевіряйте точне джерело доходу

Stream не є єдиним DeFi протоколом, який стверджує, що отримує прибуток за допомогою “ринкових нейтральних стратегій”. Обов'язково шукайте інформаційні панелі прозорості або звіти про резерви, де ви можете чітко побачити, що команда не використовує ваші активи для азартних ігор.

Не слід сліпо довіряти протоколу лише тому, що команда виглядає добре.

• Розгляньте, чи достатньо хороше співвідношення ризику та винагороди

Деякі протоколи стейблкоїнів пропонують 5-7% річних (APR). Інші можуть пропонувати понад 10%. Моя порада: не слід без належного дослідження сліпо вкладати кошти в протоколи, що пропонують найвищу віддачу.

Якщо його стратегія непрозора або процес отримання доходу виглядає надто ризикованим, то ризикувати своїми коштами заради двозначної річної прибутковості не варто.

Або, якщо дохідність занадто низька (наприклад, 4-5% річних), запитайте себе, чи це варте того.

Немає жодного смарт-контракту без ризику, ми навіть бачили, як такі старі програми, як Balancer, також були атаковані. Чи варто ризикувати заради низької річної процентної ставки (APY)?

• Не кладіть всі яйця в один кошик

Як загальне правило, я ніколи не вкладаю більше 10% своїх коштів в один окремий dApp.

Незалежно від того, наскільки привабливими виглядають їхні доходи або можливості аірдропу. Таким чином, якщо відбудеться якийсь хакерський напад, вплив на моє фінансове становище буде обмеженим.

Загалом, при створенні вашого інвестиційного портфеля, пріоритет слід віддавати виживанню, а не заробітку.

Безпека завжди краща, ніж жалкувати.

Посилання на статтю:

Джерело: