Từ $400 đến $200 triệu: Tư duy giao dịch đã thay đổi mọi thứ

Câu Chuyện Đã Phá Vỡ Sự Kiểm Soát Của Wall Street

Richard Dennis bắt đầu với 400 đô la. Không phải 400k đô la, không phải $4M – mà chỉ là 400 đô la. Đến tuổi 37, anh đã biến số tiền đó thành $200 triệu đô la. Đây không phải là một câu chuyện cổ tích từ nghèo khó đến giàu sang. Đây là điều đã xảy ra khi ai đó quyết định rằng lời nói dối lớn nhất của thế giới giao dịch – “bạn cần tài năng mà bạn sinh ra đã có” – là hoàn toàn vô nghĩa.

Cậu bé Chicago đến từ một gia đình lao động không có bằng MBA từ Harvard. Cậu không có mối liên hệ với Phố Wall. Những gì cậu có là điều đáng sợ hơn: một thí nghiệm sẽ chứng minh bất kỳ ai cũng có thể trở thành một nhà giao dịch.

Cái Bạc Bắt Đầu Mọi Thứ

Vào năm 1983, Dennis đã đặt cược với một nhà giao dịch khác, Bill Eckhardt. Eckhardt nghĩ rằng tài năng giao dịch là bẩm sinh - bạn có nó hoặc không có. Dennis không đồng ý. Ông tin rằng giao dịch là một kỹ năng có thể học được, giống như lái xe. Vì vậy, ông đã làm một điều táo bạo: ông công khai tuyển dụng những người bình thường - kế toán, công nhân xây dựng, những người không có bất kỳ nền tảng giao dịch nào - và dạy cho họ hệ thống của mình. Ông gọi họ là “Turtles.”

Kết quả? Từ năm 1984-1988, những con Rùa này đạt được lợi nhuận hàng năm trên 80%. Tổng số: $175 triệu. Dennis đã thắng cược một cách mạnh mẽ đến nỗi nó đã thay đổi cách mà toàn bộ ngành công nghiệp nghĩ về giáo dục giao dịch.

Hệ Thống: Nó Đơn Giản Hơn Bạn Nghĩ

Triết lý giao dịch của Dennis không phức tạp – nó là kỷ luật. Đây là khung xương:

1. Theo dõi xu hướng, không phải dự đoán Quên việc cố gắng dự đoán đỉnh và đáy của thị trường. Quy tắc cốt lõi của Dennis: mua khi giá vượt qua mức cao 20 ngày, bán khi chúng giảm xuống dưới mức thấp 10 ngày. Chỉ vậy thôi. Hệ thống 1 thì quyết liệt (tín hiệu nhanh hơn), Hệ thống 2 thì thận trọng (55 ngày phá vỡ). Cả hai đều hoạt động vì họ không cố gắng thông minh hơn thị trường – họ chỉ đơn giản là cưỡi trên làn sóng.

2. Kích thước vị trí là tất cả Dennis không bao giờ cược tất cả vào một giao dịch. Anh ấy sẽ phân tán cược trên nhiều hàng hóa (đậu nành, vàng, tiền tệ, đường). Khi một cái sụp đổ, cái khác vẫn giữ vững. Đó là sự đa dạng hóa danh mục cơ bản, nhưng hầu hết các nhà giao dịch đều phớt lờ điều này vì họ đang theo đuổi một chiến thắng lớn.

3. Biết Điểm Dừng Lỗ Của Bạn Trước Khi Vào Giao Dịch Đây là nơi cảm xúc trở nên thật sự. Dennis đã dạy Turtles của mình thiết lập điểm thoát trước khi mở một vị thế. Không cảm xúc, không “có thể nó sẽ phục hồi lại.” Bạn chạm vào điểm dừng, bạn ra ngoài. Xong.

4. Áp dụng các quy tắc giống nhau ở mọi nơi Nếu một hệ thống hoạt động trong hàng hóa nhưng thất bại trong forex, thì đó không phải là một hệ thống - đó là may mắn. Dennis đã thử nghiệm các phương pháp của mình trên nhiều thị trường để chứng minh rằng chúng là vững chắc. Đó là cách bạn phân tách tín hiệu khỏi tiếng ồn.

Phần Tâm Lý (Điều Này Là Chìa Khóa)

Đây là nơi Dennis trở nên triết lý: anh đọc Psychology Today nhiều hơn các báo cáo kinh tế. Anh biết rằng các nhà giao dịch tự hủy hoại về mặt cảm xúc. Anh đã có những ngày mà anh mất 1.000 đô la trong hai giờ ( điều này là rất lớn đối với anh vào thời điểm đó ), và thay vì bỏ cuộc, anh coi đó là dữ liệu.

Câu nói nổi tiếng của ông: “Bạn phải chấp nhận và trải nghiệm thất bại một cách tinh thần.” Không chỉ là trí tuệ – cảm xúc. Hầu hết các nhà giao dịch không thể làm điều này. Họ bán tháo trong những thời điểm tồi tệ nhất hoặc trung bình hóa xuống những vị trí thua lỗ. Dennis sẽ nói: thị trường không quan tâm đến cảm xúc của bạn. Hãy thiết kế một hệ thống không cần cảm xúc.

Đây là bí mật thật sự mà không ai nói đến.

Tại Sao Điều Này Vẫn Quan Trọng Ngày Nay

Dennis tự mình nói rằng hệ thống giao dịch chính xác của anh ấy có thể không thành công trong thị trường ngày nay ( với tính biến động khác nhau, tốc độ nhanh hơn, sự cạnh tranh từ thuật toán ). Nhưng các nguyên tắc thì bất biến:

• Chiến lược theo xu hướng hoạt động bởi vì thị trường CÓ xu hướng, và động lực LÀ có thật
• Quản lý rủi ro quan trọng hơn cả lợi nhuận vì việc tồn tại trong trò chơi còn quan trọng hơn cả những cú đánh trúng thỉnh thoảng.
• Cảm xúc là kẻ thù – các phương pháp hệ thống đánh bại cảm giác trực giác 9 trên 10 lần
• Bạn cần thử nghiệm trước khi tin tưởng – cảm giác bản năng ngụy trang dưới dạng “kinh nghiệm” là cách mà các nhà giao dịch thất bại.

Bài Học Thực Sự

Thí nghiệm Turtle Trading không thực sự nhằm chứng minh rằng bạn có thể dạy giao dịch. Nó nhằm chứng minh điều gì đó sâu sắc hơn: thành công không phải về việc trở nên đặc biệt, mà là về việc tuân theo một quy trình. Dennis có 14 chú Rùa. Không phải tất cả đều thành công như nhau. Những người thành công là những người thực sự bám sát hệ thống thay vì lệch lạc khi họ cảm xúc.

Nếu bạn muốn kiếm tiền từ thị trường, bạn không cần một IQ thiên tài hay một quả cầu pha lê. Bạn cần:

1. Một hệ thống bạn đã thử nghiệm
2. Kỷ luật để theo đuổi nó ( đặc biệt khi nó đau đớn )
3. Sức mạnh tâm lý để chấp nhận thua lỗ
4. Sự khiêm tốn để biết rằng bạn không thể dự đoán mọi thứ

Dennis đã biến $400 thành $200 triệu không phải bằng cách thông minh hơn mọi người khác, mà bằng cách có hệ thống hơn và kiên cường về mặt cảm xúc hơn hầu hết mọi người khác.

Đó là toàn bộ trò chơi.