bán lẻ phải kiên trì theo 5 quy tắc giao dịch này, hàng ngày kiên trì đọc lại.

Sau khi xem xét hàng ngàn giao dịch, tôi chợt nhận ra rằng khoảng cách giữa bán lẻ và những người kiếm lợi ổn định không phải là khả năng chọn cổ phiếu hay may mắn, mà là thiếu "quy tắc sắt" được "khắc sâu vào bản năng giao dịch". Những khoản tiền kiếm được từ tin tức hoặc cảm giác cuối cùng cũng sẽ bị thua lỗ do giao dịch không có trật tự; và cốt lõi của việc kiếm lợi lâu dài là thực hiện quy tắc đơn giản đến mức tối đa - thậm chí chỉ cần kiên trì một quy tắc, cũng có thể tránh được 90% cạm bẫy thua lỗ.

Hầu hết các nhà đầu tư bán lẻ khi tham gia thị trường đều rơi vào sai lầm chết người: dành 90% năng lượng để "đoán xem cổ phiếu nào sẽ tăng vào ngày mai" "nhà cái có thể kéo giá không" nhưng chưa bao giờ nghĩ đến việc thiết lập quy tắc giao dịch. 20 năm thực chiến đã chứng minh một sự thật tàn khốc: thị trường luôn không thể dự đoán chính xác, cả cơ bản và kỹ thuật đều không thể khóa được xu hướng ngắn hạn; nhưng điều duy nhất có thể kiểm soát là hành vi giao dịch của chính mình.

Ba nhận thức cơ bản phải được thông suốt trước, nếu không tất cả các quy luật đều là nói suông:

1. Bản chất của lợi nhuận là "ưu thế xác suất": sử dụng quy tắc để lọc ra những cơ hội có tỷ lệ thắng cao, dựa vào lãi kép để tích lũy lợi nhuận, chứ không phải là theo đuổi lợi nhuận lớn trong một lần - ngay cả khi tỷ lệ thắng chỉ là 55% trong mỗi lần, việc thực hiện lâu dài cũng có thể đạt được lợi nhuận ổn định;

2. Nguyên nhân thua lỗ là "giao dịch hỗn loạn": mua vào dựa trên cảm xúc, bán ra do hoảng sợ, thiếu logic quản lý chốt lời, cắt lỗ và quản lý vị thế, một sai lầm có thể nuốt chửng lợi nhuận trong nửa năm;

3. Quy tắc sắt là "Tri hành hợp nhất": không phải là nhớ điều khoản, mà là nội hóa quy tắc thành bản năng - không hành động bốc đồng trước sự biến động của thị trường, không tham lam trước cám dỗ, không bướng bỉnh trước thua lỗ.

5 quy tắc sắt này đã được xác thực qua 3 vòng thị trường bò và gấu, bao gồm toàn bộ quy trình từ xây dựng vị thế, kích thước vị thế, cắt lỗ, chốt lời, đến tần suất giao dịch, phù hợp cho cả đầu tư ngắn hạn và trung dài hạn. Logic cốt lõi luôn là "rủi ro ưu tiên hơn lợi nhuận", mỗi quy tắc đều chứa các tiêu chuẩn định lượng khả thi, được phân tích từng phần như sau.

Quy tắc sắt 1: Theo dòng chảy - Không chống lại xu hướng, người biết tận dụng xu thế mới chiến thắng.
Nội dung cốt lõi: Xu hướng là quán tính của sự vận động giá cổ phiếu, ngắn hạn được chi phối bởi các đường trung bình 5 ngày, 10 ngày, 20 ngày, trung hạn và dài hạn được chi phối bởi các đường trung bình 60 ngày, 120 ngày, 250 ngày. Ba đường này phân kỳ lên trên là xu hướng tăng, phân kỳ xuống dưới là xu hướng giảm. Giao dịch theo xu hướng là "tận dụng sức mạnh của thị trường để kiếm lời", tỷ lệ thắng cao hơn nhiều so với việc bắt đáy ngược xu hướng; giao dịch ngược xu hướng tương đương với "chống lại thị trường", ngắn hạn có thể có lãi, nhưng dài hạn chắc chắn sẽ thua lỗ.

Kỹ năng thực hành:

1. Đánh giá xu hướng: Trong ngắn hạn, "Đường trung bình 5 ngày cắt lên trên đường trung bình 10 ngày, 20 ngày" và ba đường đều hướng lên; trong trung hạn và dài hạn, "Đường trung bình 60 ngày cắt lên trên đường trung bình 120 ngày, 250 ngày" và độ dốc vượt quá 15 độ, ngược lại thì xu hướng sẽ yếu đi.

2. Thời điểm xây dựng vị thế: Trong xu hướng tăng, chỉ xây dựng vị thế khi giá cổ phiếu điều chỉnh về đường trung bình 10 ngày hoặc 20 ngày và có khối lượng giao dịch giảm, mức điều chỉnh không quá 30% so với mức tăng trước đó; trong xu hướng giảm, kiên quyết không mở vị thế, không tham gia ngay cả khi giá hồi phục trên 20% - hồi phục ≠ đảo ngược.

3. Tín hiệu đảo chiều: Xét ngắn hạn "đường 5 ngày phá vỡ đường trung bình 20 ngày và 3 ngày chưa phục hồi"; Xét trung và dài hạn "đường 60 ngày phá vỡ đường trung bình 120 ngày và 5 ngày chưa phục hồi", khi xuất hiện tín hiệu cần giảm 80% vị thế ngay lập tức.

Nguyên tắc sắt thứ hai: Quản lý vị trí - Từ chối đầy đủ vị trí, để lại đệm an toàn.
Ý nghĩa cốt lõi: Vị thế là "bảo bối" của bán lẻ, đồng thời là nền tảng của lãi suất kép. Đầu tư toàn bộ vào một giao dịch là "rủi ro tập trung vào giao dịch đơn lẻ", nếu có sự kiện đen hay đảo ngược có thể khiến vốn giảm một nửa; quản lý vị thế khoa học có thể kiếm lợi khi tăng giá, kiểm soát lỗ khi giảm giá, thông qua "tích lũy chiến thắng nhỏ + cắt lỗ ít" để đạt được lợi nhuận lâu dài.

Kỹ năng thực hành:

1. Vị trí cơ bản: Không có xu hướng ≤20%; Xu hướng ngắn hạn rõ ràng ≤50%; Xu hướng trung dài hạn rõ ràng và tài sản chất lượng tốt (hiệu suất ổn định, định giá hợp lý) ≤70%, luôn giữ 30% tiền mặt để đối phó với tình hình cực đoan.

2. Nguyên tắc phân kho: Mỗi cổ phiếu ≤ 20% tổng vốn, nắm giữ 3-5 cổ phiếu - tránh phân tán quá mức năng lượng không đủ, hoặc tập trung quá mức vào rủi ro cổ phiếu đơn.

3. Điều chỉnh động: Xu hướng tăng giảm 10% thì giảm 20% lượng nắm giữ, tăng cường nắm giữ các tài sản mạnh hơn; Xu hướng giảm giảm 5% thì giảm 30%; Trong thị trường dao động ≤30% thì bán cao mua thấp.

Quy tắc sắt thứ ba: Dừng lỗ nghiêm ngặt - Đặt ra ranh giới rủi ro, bảo toàn vốn gốc
Ý nghĩa cốt lõi: Cắt lỗ là "vẽ đường đỏ cho giao dịch", thừa nhận rằng phán đoán có thể sai, đổi lấy cơ hội tiếp theo với một khoản lỗ nhỏ. Nguồn lỗ lớn nhất của bán lẻ là "giữ chặt không chịu cắt lỗ" - từ lỗ tạm thời 5% đến 30%, một sai lầm nuốt chửng lợi nhuận nửa năm; cắt lỗ nghiêm ngặt sẽ giữ cho khoản lỗ một lần trong phạm vi 5%, bảo vệ vốn gốc để có thể tiếp tục có lãi.

Kỹ thuật thực hành:

1. Thiết lập cắt lỗ: Đối với giao dịch ngắn hạn, sử dụng "điểm thấp gần đây hoặc đường trung bình 10 ngày" làm mức cắt lỗ, nếu phá vỡ thì cắt lỗ; Đối với giao dịch trung và dài hạn, sử dụng "đường trung bình 20 hoặc 60 ngày" làm mức cắt lỗ, nếu phá vỡ và không phục hồi trong 3 ngày thì cắt lỗ; đồng thời thiết lập cắt lỗ cố định 5%, đến điểm phải thực hiện.

2. Nguyên tắc thực hiện: Trước khi mở vị thế, xác định mức dừng lỗ và ghi vào kế hoạch, khi đến điểm trong phiên giao dịch thì thực hiện ngay, không do dự; sau khi dừng lỗ không quay lại, chờ tín hiệu mới.

3. Cắt lỗ động: Sau khi giá cổ phiếu tăng, trong ngắn hạn điều chỉnh theo "điểm thấp gần đây tăng 5%", trong trung và dài hạn điều chỉnh theo đường trung bình 20 ngày, thực hiện "cắt lỗ bảo toàn vốn".

Quy tắc sắt thứ tư: Lợi nhuận hợp lý - Đảm bảo lợi nhuận, không đi tàu lượn.
Ý nghĩa cốt lõi: Chốt lời là "khóa lợi nhuận đã đạt được", tránh việc lãi suất bị rút lại. Bán lẻ không kiếm được tiền từ cổ phiếu tốt, nguyên nhân là "tham lam" - lợi nhuận 10% muốn 20%, cuối cùng lợi nhuận lại biến thành thua lỗ; chốt lời lý trí thông qua "chia từng phần + động thái", vừa hưởng lợi từ sóng tăng chính, vừa không ngồi tàu lượn.

Kỹ năng thực hành:

1. Chốt lời cố định: Lợi nhuận ngắn hạn 8%-12% giảm 50%, số còn lại theo dõi dừng lỗ động; Lợi nhuận trung và dài hạn 20%-30% giảm 40%, trên 50% giảm 60%, giữ lại 20% để mong chờ cao hơn.

2. Chốt lời theo xu hướng: Trong xu hướng tăng không đặt điểm cố định, giữ coin chờ "giảm xuống dưới đường trung bình 10 ngày và có khối lượng" "MACD cắt xuống ở mức cao" và các tín hiệu đảo chiều khác trước khi bán hết, thu được lợi nhuận tối đa từ sóng tăng chính.

3. Chốt lời từng phần: không bán hết một lần, giảm dần theo tỷ lệ lợi nhuận, tránh bỏ lỡ cơ hội và cũng để khóa lợi nhuận.

Nguyên tắc sắt thứ năm: Ít hành động, nhiều chờ đợi - Chỉ làm những cơ hội có độ chắc chắn cao
Ý nghĩa cốt lõi: Giao dịch thường xuyên là "kẻ sát nhân vô hình" của những nhà đầu tư bán lẻ, phí giao dịch cao + mệt mỏi trong quyết định làm giảm tỷ lệ thắng. Dữ liệu thực chiến: Những nhà đầu tư bán lẻ giao dịch trên 10 lần mỗi tháng thường có tỷ lệ lợi nhuận hàng năm âm; Những người giao dịch 2-3 lần mỗi tháng, chỉ thực hiện những cơ hội có độ chắc chắn cao, xác suất có lãi tăng lên 60%. Cốt lõi của giao dịch là "làm đúng", không phải "làm nhiều".

Kỹ năng thực hành:

1. Tiêu chuẩn cơ hội: Đối với giao dịch ngắn hạn cần "Đường trung bình ngắn hạn đi lên + Khối lượng giao dịch tăng 30%-50% + MACD cắt lên"; Đối với giao dịch trung và dài hạn cần "Đường trung bình trung và dài hạn đi lên + Tăng trưởng lợi nhuận ròng trong 3 năm qua ≥15% + Định giá thấp hơn trung vị ngành", chỉ khi cả ba điều kiện đều được đáp ứng mới tham gia.

2. Kiểm soát tần suất: Giao dịch ngắn hạn mỗi tuần ≤ 3 lần, giao dịch trung và dài hạn mỗi tháng ≤ 2 lần, viết nhật ký giao dịch, không giao dịch nếu không có logic rõ ràng.

3. Nguyên tắc không có vị thế: Không có cơ hội phù hợp thì không mở vị thế, không "ngứa tay" mua bừa; không có vị thế là để khi có cơ hội thì có vốn và tâm lý.