(DeFi) التمويل اللامركزي

شبكة أمان البيتكوين (BSN) هي بنية أمان مشتركة تعمل بتقنية Babylon، تستفيد من الأمان الاقتصادي للبيتكوين لتأمين شبكات متعددة تعتمد على إثبات الحصّة (PoS). عبر تخزين البيتكوين، ومزوّدي الإنهاء النهائي، وبروتوكول الطابع الزمني، وغيرها من الآليات، تُحوِّل BSN البيتكوين من مجرد مخزن للقيمة إلى مورد أمان قابل لإعادة الاستخدام، مما يسمح لمختلف بلوكشينات الاستفادة من الضمانات الاقتصادية التي يوفرها BTC.

تخزين بيتكوين من بابيلون هو آلية تستفيد من بيتكوين لتوفير الأمان الاقتصادي لشبكات إثبات الحصة (PoS). على عكس التخزين التقليدي، لا يتطلب تخزين بيتكوين نقل BTC إلى بلوكشينات أخرى أو تحويلها إلى أصول مغلفة، بل يعتمد على نصوص بيتكوين الأصلية والأدلة التشفيرية لتحقيق الربط الآمن. يستخدم بابيلون بروتوكولات الطابع الزمني و Finality Providers وهندسة أمنية مشتركة لتوسيع نطاق أمان شبكة بيتكوين ليشمل أنظمة بلوكشين متعددة.

Babylon (BABY) هو بروتوكول بلوكشين يستغل أمان بيتكوين لتوفير خدمات أمان مشتركة لشبكات إثبات الحصة (PoS). عبر آلية تخزين بيتكوين، يمكن لحاملي BTC المشاركة في تأمين الشبكة دون التنازل عن ملكية أصولهم، مع ضمان أمان اقتصادي عبر سلاسل بلوكشين متعددة. يقدم Babylon بروتوكول الطابع الزمني وموفر الإنهاء وهندسة الأمان المشتركة، مما يحول بيتكوين من مجرد مخزن للقيمة إلى مورد أمان جوهري للبلوكشينات.

Bitway وStacks حلّان لتوسعة نطاق المنظومة البيئية لـ Bitcoin، لكنهما يسلكان مسارَي تطوير مختلفَين. Bitway طبقة أولى متوافقة مع Bitcoin صُمّمت خصيصًا لـ BTCFi، حيث تُنشئ بنية تحتية مالية لـ Bitcoin عبر شبكة إثبات الحصة مستقلة. أمّا Stacks فهو منصة عقود ذكية قائمة على المنظومة البيئية لـ Bitcoin، تُتيح تطوير تطبيقات قابلة للبرمجة عن طريق الارتباط بسلسلة Bitcoin الرئيسية. ورغم أن كليهما يهدف إلى تعزيز قابلية استخدام أصول Bitcoin، إلّا أنهما يختلفان اختلافًا جوهريًا في بنية الشبكة، وآليات الإجماع، وأطر العقود الذكية، وقدرات دعم BTCFi، وسيناريوهات الاستخدام.

يشكّل تخزين Bitway ركيزةً أساسيةً في شبكة Bitway، التي تعمل بآلية الإجماع القائمة على إثبات الحصّة (PoS). يتيح هذا النظام لحاملي BTW تخزين رموزهم للمساهمة في تعزيز أمان الشبكة وكسب المكافآت المقابلة. ضمن النظام البيئي لـ Bitway، يمكن للمستخدمين تفويض BTW للمُدقِّقين، المكلفين بالتحقق من الكتل، وتأكيد المعاملات، وضمان إجماع الشبكة. تُستمد مكافآت التخزين عادةً من مكافآت الكتل وتوزيع رسوم معاملات الشبكة. ومع ذلك، يتحمل المشاركون مخاطر معينة، مثل فترات التجميد، وأداء المُدقِّقين، ومخاطر الشبكة.

Bitway (BTW) هو نظام بيئي للبنى التحتية للبلوكشين متخصص في تمويل البيتكوين (BTCFi). يعزز كفاءة رأس المال لأصول البيتكوين عبر توفير شبكة طبقة 1 متوافقة مع البيتكوين، وبروتوكول إقراض أصلي للبيتكوين، وبنية تحتية للسيولة عبر السلسلة، ومنصة لإدارة العائد. تهدف Bitway إلى إنشاء بوابة رأس مال إنترنت تربط شبكة البيتكوين والأسواق المالية على السلسلة والنظام البيئي العالمي للأصول الرقمية، مما يتيح استخدام البيتكوين في الإقراض والتخزين وإدارة العائد وتدفقات رأس المال عبر السلسلة.

يكمن الفرق الجوهري بين DeFi App ومحفظة MetaMask في التموضع المنتَج لكل منهما. فـMetaMask هي محفظة عملات رقمية للحفظ الذاتي، تركز على تخزين الأصول وإدارة الحسابات والربط بالتطبيقات اللامركزية. أما DeFi App فهو تطبيق شامل للتمويل اللامركزي، يدمج المحفظة والتداول عبر السلسلة وإدارة الأصول وتجميع العوائد والتداول على السلسلة في منصة واحدة متكاملة. MetaMask أداة لولوج عالم البلوكشين، بينما DeFi App بوابة شاملة لجميع الأنشطة المالية على السلسلة. ورغم أن كلتيهما تدعمان الحفظ الذاتي للأصول، إلا أن الفروق واضحة في تجربة المستخدم ومستوى الأتمتة وعمق تكامل الميزات.

تستفيد المعاملات عبر السلسلة في تطبيق DeFi من تجريد الحساب والتوجيه الذكي ونظام التنفيذ الآلي. يقدم المستخدمون ببساطة طلب معاملة واحدًا، ليقوم النظام تلقائيًا بتحديد أفضل مصادر السيولة، ومعالجة خطوات التمويل المرحلي عبر السلسلة، وإدارة دفع الرسوم نيابة عنهم. على عكس التمويل اللامركزي التقليدي الذي يتطلب التبديل اليدوي بين الشبكات وشراء رموز الرسوم واستخدام الجسور عبر السلسلة، يدمج تطبيق DeFi إجراءات متعددة على السلسلة في تفاعل واحد، ليجعل التجربة أقرب إلى التطبيقات المالية التقليدية.

Defi App (HOME) هو تطبيق DeFi فائق مصمم للأنظمة البيئية متعددة الشبكات. عبر تجريد الحساب، ورعاية رسوم Gas، والتنفيذ الآلي عبر السلسلة، يجمع التداول، وإدارة الأصول، وتوليد العوائد، والتفاعلات على السلسلة في منصة موحدة. يهدف Defi App إلى خفض حواجز الدخول إلى DeFi التقليدي، وتمكين المستخدمين من المشاركة في الأنشطة المالية على السلسلة دون الحاجة إلى إعداد محفظة معقدة أو عمليات عبر السلسلة أو إدارة رسوم Gas. يؤدي رمز HOME وظائف الحوكمة والحوافز والمشاركة في النظام البيئي، مما يجعله مكونًا رئيسيًا في نظام Defi App البيئي.

تُعد محفظة Sui المحفظة الرسمية الموصى بها من Mysten Labs لنظام Sui البيئي. وقد خضعت لتدقيق أمني من CertiK، وتدعم كلاً من إضافة المتصفح ومنصات الجوال.

Singularry AI هي منصة بنية تحتية لوكلاء AI في مجال التمويل اللامركزي (DeFi)، تتيح للمستخدمين إدارة الأصول، وتحسين العوائد، ومراقبة المخاطر، وتنفيذ العمليات على السلسلة عبر وكلاء أذكياء، ومحافظ ذاتية الحفظ، وأنظمة استراتيجيات آلية. بعيداً عن أدوات DeFi التقليدية التي تستلزم التدخل اليدوي، تدمج Singularry AI الذكاء الاصطناعي في عمليات اتخاذ القرار والتنفيذ على السلسلة، لتنشئ نظاماً بيئياً لـ DeFAI (التمويل اللامركزي + الذكاء الاصطناعي) يتمتع بالأتمتة والشفافية.

كل من Singularry وVirtuals Protocol مشروعان للبنية التحتية لوكلاء AI، لكن نهج كل منهما يختلف. يركز Singularry بشكل رئيسي على DeFAI (التمويل اللامركزي + الذكاء الاصطناعي)، حيث يستخدم وكلاء AI لأتمتة إدارة الأصول على السلسلة، وأتمتة تحسين العوائد، وأتمتة عمليات DeFi. أما Virtuals Protocol فيركز على بناء نظام اقتصادي لوكلاء AI، مما يوفر البنية التحتية لإنشاء وإصدار وإدارة وحوكمة وتسويق وكلاء AI.

Singularry Agent هو وكيل AI مستقل ضمن منصة Singularry AI يحلل الأسواق تلقائياً، ويصوغ الاستراتيجيات، وينفذ العمليات على السلسلة وفق تفويض المستخدم. تتضمن سير عمله تفويض المستخدم، تحديد الأهداف، تحليل السوق، توليد الاستراتيجيات، التنفيذ على السلسلة، ومراقبة المخاطر. من خلال المحافظ الذكية والبنية غير الوصائية، يظل المستخدمون مسيطرين بالكامل على أصولهم، بينما يتولى الوكيل تنفيذ عمليات التمويل اللامركزي (DeFi) المعقدة ضمن النطاق المصرح به.

تسعى كل من Plume وOndo إلى نقل الأصول الواقعية (RWA) إلى البلوكشين، لكن نهج كل منهما مختلف. تركز Plume على بناء بنية تحتية للبلوكشين مخصصة لتمويل الأصول الواقعية (RWAfi)، مع تقديم إمكانيات في إصدار الأصول، وإدارة الامتثال، والتوافقية عبر السلسلة، والتكامل مع التمويل اللامركزي (DeFi). أما Ondo فتميل نحو تحويل المنتجات المالية التقليدية مثل سندات الخزانة الأمريكية إلى رموز رقمية، وتوفير عروض استثمارية موحدة للمستخدمين على السلسلة.

يمثل Nest بروتوكول عائد جوهريًا لأصول العالم الحقيقي (RWA) داخل منظومة Plume، صمم ليكون جسرًا بين أصول العالم الحقيقي (RWA) وأسواق التمويل اللامركزي (DeFi). ويعمل عبر آليات موحّدة لتغليف الأصول وإدارة العوائد وتوزيعها على السلسلة، مما يسمح لدخول منتجات العائد المدعومة بأصول العالم الحقيقي—مثل السندات الحكومية والائتمان الخاص وحقوق إيرادات العقارات—إلى بيئة البلوكشين، محققًا بذلك سيولة متزايدة وقابلية تركيب أعلى.