El índice de volatilidad V-KOSPI de Corea del Sur alcanza un máximo en 18 años mientras los ETFs apalancados de acciones individuales impulsan la concentración del mercado

Según la presidenta de la Comisión de Política del Partido Demócrata, Han Jung-ae, el 7 de julio, la inversión concentrada en ETFs apalancados de una sola acción está incrementando la volatilidad en el mercado bursátil de Corea del Sur y generando preocupación entre los inversores. El índice de volatilidad V-KOSPI, que mide las fluctuaciones futuras del KOSPI 200, alcanzó su nivel más alto desde la crisis financiera de 2008, ya que Samsung Electronics y SK Hynix —que representan más de la mitad del valor total de mercado del KOSPI— experimentaron fuertes oscilaciones de precios.

Desde mayo, la capitalización de mercado combinada de los ETFs centrados en Samsung y SK Hynix aumentó al 73% de todos los ETFs de renta variable nacionales, mientras que otras asignaciones de ETFs disminuyeron, según Han. El banco central de Corea del Sur ya había advertido que las inversiones concentradas en ETFs apalancados de una sola acción podrían intensificar la concentración del mercado y amplificar las pérdidas de los inversores minoristas durante las fases de corrección de precios.