Guide complet d'utilisation de SBTC | Analyse de l'écosystème SBTC du point de vue des mécanismes, des revenus et des cas d'utilisation

Écrit par : Maggie

Dans une certaine mesure, les 2,1 billions de dollars de Bitcoin (selon les dernières données de CoinGecko du 18 décembre 2024) représentent le plus grand “pool de fonds dormants” de monde crypté.

Malheureusement, la plupart du temps, il n’a pas apporté de bénéfices aux détenteurs et n’a pas injecté de vitalité dans l’écosystème financier en chaîne. Bien qu’il y ait eu de nombreuses tentatives de libérer la liquidité des actifs Bitcoin depuis le début de l’été DeFi 2020, la plupart d’entre elles ont simplement réinventé la roue et ont attiré des fonds BTC de manière limitée, sans jamais vraiment stimuler le marché BTCFi.

Dans ce contexte, le sBTC récemment lancé sur le réseau principal Stacks, en tant qu’actif pris en charge par 1:1 Bitcoin sur Stacks L2, s’efforce de libérer le capital BTC et d’ouvrir de nouveaux cas d’utilisation en utilisant la sécurité du Bitcoin (finalité à 100 % du Bitcoin) et des transactions rapides, afin de revitaliser complètement l’économie du Bitcoin.

Actuellement, sBTC est exploité par un réseau de signataires de grande envergure composé d’institutions telles que BitGo, Asymmetric et Ankr, et il est susceptible de devenir l’un des actifs Bitcoin de couche 2 les plus décentralisés, offrant ainsi des opportunités sans précédent pour DeFi, dApps et autres domaines. Cet article examinera plus en détail le fonctionnement spécifique de sBTC et ses avantages relatifs.

Comment fonctionne sBTC?

Les utilisateurs déposent d’abord des BTC via la blockchain Bitcoin, dans un protocole de signature multiple surveillé par un groupe de signataires décentralisés sous la surveillance de Stacks.

Une fois que BTC est déposé, sBTC est frappé sur Stacks, permettant aux utilisateurs d’interagir avec des dApps DeFi.

Les utilisateurs peuvent utiliser Bitcoin DeFi de manière transparente, par exemple, Zest Protocol prendra en charge les dépôts BTC sur le réseau principal et les convertira automatiquement en sBTC. À l’avenir, le sBTC devrait devenir un jeton de frais sur Stacks, améliorant ainsi davantage l’expérience utilisateur.

Est-ce qu’il y a une limite de dépôt pour sBTC ?

À l’heure actuelle, le dépôt est limité à 1 000 BTC pour des tests contrôlés et pour renforcer progressivement la sécurité.

Au stade initial, seuls les dépôts sont pris en charge, les retraits ne sont pas disponibles pour le moment.

Le sBTC générera-t-il des revenus ?

Imaginez, simplement en détenant BTC, vous pouvez gagner des revenus en Bitcoin.

Pas besoin de mise en gage, pas de points, pas de processus compliqué, il suffit de détenir du BTC pour obtenir des récompenses. Les premiers utilisateurs de sBTC qui connectent leur portefeuille avant le 17 décembre à 22h recevront une récompense en Bitcoin de 5% en taux annuel.

Maintenant, grâce au programme de récompenses sBTC, tout cela est possible. Les premiers utilisateurs peuvent gagner des récompenses en BTC simplement en détenant du sBTC, qui seront distribuées sous forme de sBTC.

Le programme de récompenses sBTC est soutenu par les stackers de “Stacking” STX.

Lors de la mise en gage de STX, les parieurs reçoivent du BTC grâce au mécanisme de consensus de Stacks. Pour activer le programme de récompenses sBTC, ces parieurs transfèrent les récompenses BTC correspondantes dans le pool de récompenses sBTC.

Le BTC provenant du pool de récompenses sera directement stocké dans un smart contrat, qui convertira le BTC en sBTC et distribuera les récompenses aux détenteurs de sBTC proportionnellement. Le protocole prendra un instantané de la quantité de sBTC détenue par l’utilisateur chaque jour et distribuera les récompenses toutes les deux semaines - la durée d’un cycle PoX.

La récompense BTC estimée à l’année en cours est de 5%, et la récompense sera distribuée tous les quinze jours.

Caractéristiques clés de sBTC :

Où puis-je utiliser sBTC ?

Plusieurs protocoles DeFi prendront en charge sBTC, permettant aux utilisateurs de bénéficier de revenus supplémentaires sur la base de 5% APY:

Bitflow DEX

Pool de liquidité : Les utilisateurs peuvent déposer du sBTC dans le pool de liquidité de Bitflow pour favoriser les transactions et obtenir une part des frais de transaction.

Farming de rendement: les fournisseurs de liquidité peuvent mettre en gage leurs jetons LP (fournisseurs de liquidité) dans le projet de farming de rendement pour gagner des récompenses supplémentaires, qui proviennent généralement d’activités de trading ou d’incitations de la plateforme.

Prévision précoce : le déploiement de sBTC pourrait entraîner un rendement annuel supplémentaire de 10 % à 30 %.

Bitflow Runes AMM

Bitflow a lancé Runes AMM de Stacks L2, permettant aux utilisateurs de transférer Runes vers L2 pour une meilleure expérience utilisateur.

Zest - Marché des prêts

Le sBTC sera disponible dès le premier jour sur le marché des prêts de Zest Protocol.

Dès le premier jour de sa mise en ligne, Zest Protocol lancera une activité de revenus améliorée offrant des rendements BTC pouvant atteindre 10% pour sBTC fournis.

Zest débloquera également plus de stratégies DeFi liées à sBTC, telles que :

Déposez sBTC et gagnez jusqu’à 10% de rendement annuel en BTC;

Utilisez BTC (ou d’autres stablecoins) comme garantie pour emprunter des USDh stablecoins et les échanger contre des USDh;

Stake USDh in Hermetica and earn up to 25% annualized returns.

Remarque : Le protocole DeFi de Hermetica propose USDh, qui est le premier stablecoin générant des revenus soutenu par Bitcoin. Ces revenus sont générés de manière durable grâce au paiement des frais de financement perpétuel sur les bourses centralisées, et sont versés quotidiennement.

stSTXbtc est un nouveau jeton de mise en garantie liquide que les utilisateurs peuvent utiliser dans l’écosystème DeFi de Stacks. Les utilisateurs détenant ce jeton gagneront jusqu’à 10% de rendement annuel grâce aux récompenses de mise en garantie, qui seront directement versées dans leur portefeuille sous forme de sBTC.

Velar DEX

Fourniture de liquidité : Les utilisateurs peuvent fournir sBTC dans le pool de liquidité de Velar, faciliter les échanges et gagner une part des frais de transaction générés par la plateforme.

Farming de rendement : En participant au programme de farming de rendement, les utilisateurs peuvent mettre en jeu les jetons de fournisseur de liquidité (LP) obtenus en fournissant de la liquidité pour sBTC afin de gagner des jetons natifs de Velar ou d’autres récompenses incitatives.

Mise en gage : Si Velar offre l’option de mise en gage pour sBTC, les utilisateurs peuvent verrouiller leur sBTC dans un contrat de mise en gage pour gagner des récompenses telles que des jetons supplémentaires ou un pourcentage de rendement sur les opérations réseau.

Velar lancera son propre programme d’incitation, permettant aux utilisateurs de gagner des jetons VELAR natifs de Velar en déployant sBTC dans leur pool DEX.

Arkadiko- USD stablecoin

Arkadiko permettra via des votes de gouvernance l’utilisation de sBTC comme garantie dans son protocole, permettant aux utilisateurs d’emprunter des USDA ou d’autres actifs en utilisant leur détention de Bitcoin comme garantie.

ALEXDEX

Les utilisateurs peuvent déposer du sBTC dans le pool de liquidité d’ALEX et le mettre en correspondance avec d’autres actifs (tels que STX ou des stablecoins). De cette manière, ils fournissent de la liquidité pour les transactions de la plateforme et gagnent une partie des frais de transaction du pool.

ALEX offrira des revenus supplémentaires sous forme de récompenses avec son jeton natif ALEX, dans le cadre de l’activité Surge. Cela signifie que les utilisateurs peuvent gagner des récompenses supplémentaires en fournissant de la liquidité sBTC, en plus des rendements annuels de 5% du programme de récompenses sBTC.

Granite- Protocole de prêt (pas encore en ligne)

Les emprunteurs peuvent obtenir des prêts stables en utilisant Bitcoin comme garantie, tandis que les fournisseurs de liquidité gagnent des revenus en fournissant des jetons stables au protocole.

Emprunt : Les utilisateurs peuvent emprunter des stablecoins en utilisant sBTC comme garantie, puis les utiliser pour diverses stratégies DeFi afin de générer des revenus.

Liquidation participants: Users can act as liquidators, repay part of the insufficiently collateralized loan, obtain collateral and rewards, and thus earn profits through the liquidation process.

Granite a actuellement une liste d’attente qui permet aux utilisateurs inscrits tôt d’accéder en avant-première. Finalement, le système introduira un système de points, apportant des avantages supplémentaires, les utilisateurs inscrits tôt bénéficieront d’un avantage significatif.

Liste d’attente Granite

Quelle est la différence entre sBTC et d’autres actifs BTC ?

Ces actifs BTC doivent généralement être envoyés à un intermédiaire ou dépendre d’une alliance de signataires de confiance / d’une petite institution multi-signatures.

Au départ, sBTC sera soutenu par 15 signataires, y compris des institutions de niveau entreprise telles que BlockDaemon, Figment, Luganodes et Kiln, responsables de l’ancrage et du déverrouillage des actifs. Au fil du temps, cette responsabilité sera progressivement transférée à tous les signataires Stacks, permettant à chacun de participer à la sécurité et à la décentralisation du réseau. Des institutions telles que BitGo et la Fondation Aptos devraient également rejoindre ce processus.

De plus, grâce à la conception de Stacks, sBTC réalisera une détermination finale à 100 % du Bitcoin, ce qui signifie que les transactions sur la couche Stacks seront aussi irréversibles que celles du Bitcoin.

Remarque : Le signataire est responsable de la vérification et de l’approbation de chaque bloc produit ; toute personne qui engage suffisamment de STX peut devenir un signataire indépendant, similaire au concept de validateur.

Informations complémentaires :

1. Informations connexes à sBTC :

Site web sBTC:

Document sBTC:

Présentation sBTC : -deck

2. Informations sur la mise à niveau de Nakamoto :

Site Nakamoto :

Document:

La mise à niveau de Nakamoto est cruciale car elle apporte:

Bloc rapide (réduit de 10 minutes actuellement à moins d’une minute, l’optimisation est toujours en cours)

100% déterminisme bitcoin final

Bloc rapide : Le bloc rapide apporte une expérience de transaction similaire à Solana et une interaction DeFi Bitcoin, améliorant considérablement l’expérience utilisateur globale avec Stacks L2.

L’écosystème DeFi de Stacks s’est rapidement développé cette année, et il ne faut désormais que quelques secondes pour appliquer des stratégies DeFi, ce qui permet aux utilisateurs de s’intégrer et de les fidéliser rapidement.

Avant la fourchette dure de Nakamoto, les blocs de Stacks étaient réglés en même temps que les blocs de Bitcoin (en moyenne toutes les 10 minutes), ce qui rendait la chaîne lente et ne pouvait pas répondre aux besoins des activités DeFi. Cette limitation n’existe plus maintenant. Au contraire, les blocs de Stacks peuvent maintenant être terminés en quelques secondes et les performances sont régulièrement améliorées. Dans le même temps, une fois que les blocs de Bitcoin sont réglés, Stacks continue de dépendre de la sécurité de Bitcoin.

100% Bitcoin finalité : avec la mise à niveau de Nakamoto, les transactions réalisées sur Stacks L2 utiliseront le budget de sécurité à 100% de Bitcoin, ce qui signifie que lorsque les blocs suivants de Bitcoin seront compensés, les transactions de Stacks seront également irréversibles, tout comme Bitcoin.

Contrairement à la liaison d’un seul bloc Stacks à un seul bloc Bitcoin, les blocs Bitcoin sont maintenant liés à la durée de la période des mineurs, au cours de laquelle ils extraient plusieurs blocs Stacks qui sont compensés en quelques secondes.

Il y a actuellement 50 signataires, y compris BitGo, Aptos, Luganodes, Kiln et d’autres institutions de niveau entreprise, responsables de la vérification et de l’approbation de chaque bloc produit pendant le mandat de chaque mineur.

La rapidité des temps de blocs et la finalité de Bitcoin font de Stacks le L2 Bitcoin le plus sûr et le plus évolutif, pris en charge par un réseau de signataires décentralisés et permettant à l’avenir la circulation décentralisée de Bitcoin grâce à la mise à niveau imminente de sBTC.

3）Plateforme d’analyse de données Stacks :

Signal 21：

DefiLlama：

Explorateur de blocs Stacks :