Réflexions pré-marché 30 juin 26

Beaucoup d'action avant le rééquilibrage trimestriel lors des échanges à NY hier.
Globalement, nous avons vu le memory pooling et le calcul mener le marché - des tickers comme $ALAB et $NBIS étaient extrêmement forts.
Dans mes notes précédentes, je battais le rappel que le memory pooling et le calcul mèneraient le prochain rallye.
$SHAZ a également publié le 13G hier après le marché, comme ce dont j'ai parlé la semaine dernière.
Encore une fois, je voudrais dire aux gens que je ne suis pas un voyant.
J'ai eu tort par le passé et continuerai d'avoir tort.
Ce qui compte vraiment, c'est combien vous gagnez quand vous avez raison et combien vous perdez quand vous avez tort,
Bien sûr, avoir un taux de réussite plus élevé aide.
C'est aussi bien quand le marché valide rapidement votre thèse.
Pour vraiment apprécier et contextualiser les mouvements en Asie aujourd'hui, nous devons décortiquer les mouvements de la session NY pour obtenir cette couleur de trading.
Alors que les indices racontaient une histoire relativement optimiste, le SPX était en hausse de 1,2 %, ce n'ÉTAIT pas une journée paisible.
Dans ma note d'hier, j'ai dit que la volatilité allait augmenter à l'approche du rééquilibrage de fin de trimestre.
L'indice a globalement monté avant de dégringoler peu après.
Le mouvement sur les titres individuels était encore plus vicieux avec $NBIS négocié à 235 et $SNDK revenant aux plus bas de la semaine dernière.
Cela a ensuite été rapidement racheté en cours de séance.
Les tickers comme $ALAB et $NBIS ont ensuite commencé à se différencier, même au sein de leurs paniers thématiques.
En session Asie, nous avons eu le KOSPI et le NKY en hausse d'environ 1 %.
Je prédis également à ce stade que le rallye en Corée va s'élargir au-delà de SK Hynix et Samsung.
Les petites capitalisations en Corée en bénéficieront grandement.
Cependant, c'est un marché illiquide, donc je n'y participerai pas.
En entrant dans juillet, $SKHYNIX devrait également se négocier fermement sur sa cotation ADR.
Plus de détails sont nécessaires comme la convertibilité, mais globalement, cela augmentera l'accès.
Dans mes dernières notes, je battais le rappel que nous avons la meilleure configuration technique pour entrer dans juillet.
Étant donné que nous sommes au seuil de juillet, laissez-moi décomposer ce que je vois.
Tout d'abord, la semaine dernière, nous avons assisté à des ventes massives dans la Tech, selon les données GS Prime Book - nous avons eu les plus grandes ventes nettes d'actions mondiales en 3 mois.
Les actions américaines ont été vendues pour la deuxième semaine consécutive - au rythme le plus rapide depuis le jour de la libération ! (wow je suis surpris)
Les semi-conducteurs étaient au centre, avec PLUS de la MOITIÉ des sorties de capitaux technologiques américains provenant des semi-conducteurs.
Cette réinitialisation des flux est incroyable pour le positionnement car encore une fois - comme je l'ai dit dans mes notes avant les résultats de $MU - les instits se déchargeaient du risque avant le mouvement.
Étant donné que les résultats sont toujours BONS et en croissance, les instits devront se réexposer au marché.
Surtout après le rééquilibrage de juillet.
À ce stade, si le marché se comporte bien, nous aurons aussi des instits essayant de se devancer les uns les autres dans le mouvement de réexposition - préparant ainsi une remontée explosive.
Ensuite - en regardant la peur du marché, nous avons le ratio Put Call proche des sommets de l'Iran et du jour de la libération.
Beaucoup de protection a été achetée et cela devrait amortir les mouvements à la baisse.
D'autres indicateurs de sentiment comme l'indice de peur et d'avidité... le placent-ils à la peur extrême ?
En entrant dans aujourd'hui, nous avons le marché prêt pour le rééquilibrage de fin de trimestre avec une position de vente d'actions massive connue.
SI les marchés se sont prémunis contre cela dans une large mesure, alors les offres pourraient commencer dès aujourd'hui au lieu de la période de début juillet.
Ensuite, je vais publier un article pour parler de $SHAZ.
Cela mérite une note à part entière.
Surtout avec les gens qui demandent comment j'ai prédit la publication du 13G hier.
Venez discuter sur le canal télé si vous vous ennuyez~
Comme toujours, bonne chance !