Morgan Stanley: Penyedia Cloud Hyperscale Siap Bangkit Kembali Saat Saham Chip Koreksi

Menurut tim strategis Morgan Stanley yang dipimpin Mike Wilson, pada 6 Juli saham semikonduktor turun tajam dalam beberapa minggu terakhir, dengan Indeks Semikonduktor Philadelphia anjlok meski masih naik 78% secara year-to-date. Modal berputar menuju penyedia layanan cloud hyperscale yang dinilai undervalued, yang diperkirakan diuntungkan oleh keunggulan pengendalian biaya dan aplikasi AI Agent.

ETF Roundhill Magnificent Seven (MAGS), yang mencakup raksasa teknologi besar dan penyedia cloud hyperscale, hanya turun 1,3% secara year-to-date, yang menunjukkan kelemahan sebelumnya kemungkinan sudah mencerminkan risiko koreksi pada semikonduktor. Morgan Stanley menyoroti bahwa penyedia layanan cloud memiliki daya tarik investasi yang kuat karena nilai opsinya di ekosistem AI serta manfaat operational leverage yang sebelumnya diremehkan.