金融活動作業部会（FATF）は火曜日、分散型金融（DeFi）の多くのプラットフォームが中央集権的な支配を保持しており、特定可能な人物がそれらを支配している限り同作業部会のマネーロンダリング対策規則の対象になるとする報告書を公表した。報告書によれば、集中したガバナンストークン、管理上の特権、アップグレードの支配、インサイダーに流れる手数料を通じて、中央集権的な要素は「実務上しばしば存続する」。パリ拠点の同組織は、同組織の基準が200以上の管轄区域で使われているとして、調査対象の管轄区域のうち約93%は適格なDeFiの取り決めに同規則をまだ適用していない一方で、これまでに1つもライセンスまたは登録を行ったのは2つだけだと述べている。
FATFはDeFiを3つの支配カテゴリに分類
金融活動作業部会（FATF）はDeFiを3つのグループに分類している。すなわち、特定可能な支配者がいるプラットフォーム、実務上は中央集権的だが運営者が隠れているもの、そして「真に分散型」と呼ぶ、実際には主導者がいない少数派である。逃れられるのは最後のカテゴリのみである。報告書は、アップグレードキーや「キルスイッチ」機能といったオンチェーンおよびオフチェーンの支配の兆候、手数料やリスクパラメータを設定する力、集中した議決権、公開ウェブサイトやアプリの指揮、そして中核デベロッパーを雇用したりトレジャリーを保有したりする法人組織などを挙げている。そのような支配が存在する場合、開発者、大口トークン保有者、フロントエンド運営者、資金提供者を問わず、それを行う人々は、あらゆる金融企業と同様にライセンスを受け、監督されるべきだとしている。ユーザーをプロトコルへ誘導するフロントエンドを運営しているだけでも、適格性を満たすのに十分になり得るという。報告書に付随する声明でFATF会長のGiles Thomson氏は、目的は、犯罪者が新しい技術を悪用して「汚れた金をマネーロンダリングする」ことを止める一方で、「責任ある金融イノベーションを支援する」ことだと述べている。
調査で判明：93%の管轄区域がDeFiの基準を適用していない
直近のFATF調査に回答した管轄区域のうち、約93%は適格なDeFiの取り決めに対していかなる基準も適用していない。評価したのは142のうち26だけだという。法律上、ライセンス規則を備えているのは4つだが、登録またはライセンスのためにそれを実際に使ったのは2つだけにとどまる。FATFの指針は法律ではないが、加盟国はどれだけ密接に従っているかで評価され、埋められないギャップがあると、監視機関の「グレーリスト」に国が載ることにつながり得る。報告書は、それより数日早く公表されたより広範なFATFの更新の流れを受けている。同更新は、ほとんどの国が暗号資産ルールを全面的に施行するうえで依然として苦戦していることを明らかにしていた。
FATFは組み込みコンプライアンス管理と「チョークポイント」規制を推奨
FATFは、サンフレーズ（制裁）スクリーニングから、特定の機能が実行される前のKYCの証明チェックまで、DeFiプロジェクトに対し、マネーロンダリング対策の管理をスマートコントラクトやインターフェースにそのまま組み込むことを義務付け、あるいは少なくとも促すことで、このギャップを埋めるよう各国に求めている。真に主導者がいないプロジェクトについては、周辺の「チョークポイント」に関して規制当局を誘導する。たとえば、トークンを凍結できるステーブルコイン発行者、法定通貨のオン・オフランプを扱う取引所、そしてフロントエンド運営者である。プラットフォームが協力を拒む場合、報告書は、最後の手段として当該管轄区域がその領域での稼働を禁じることもできると述べている。銀行や取引所には、接点を持つDeFiプラットフォームすべてでデューデリジェンスを行うか、それに関わるのをやめるよう求めている。
北朝鮮に関連するハッカーが4月の攻撃で5億7000万ドルを盗んだ
報告書は北朝鮮を名指ししている。北朝鮮の国家に関連するハッカーが、2件の4月の攻撃の背後にいたと同報告書は述べており、その2件で合わせて5億7000万ドル超が流出したという。内訳は、Solanaのパーペチュアル取引所Drift Protocolの2億8500万ドルのエクスプロイトで、わずか12分で実行されたもの、そしてKelpDAOへの2億9200万ドルのハックである。これらは合わせて、年間の暗号資産ハッキングによる損失の約76%を占めた。同報告書はまた、ランサムウェアのクルー、プロのマネーロンダリング・ネットワーク、そして投資家詐欺が、DeFiのミキサー、ブリッジ、スワップのヘビーユーザーになっているとしている。今年、米国の検察当局は、BitcoinミキサーSamourai Walletの共同創業者2人に対して懲役刑を確保し、さらにTornado Cashの開発者Roman Stormに対して有罪判決を得た。DeFiの総額ロック（TVL）は今年、864億ドルに達し、2023年から約85%増加した。上位12のプロトコルがそのうち60%超を保有していると、報告書は伝えている。
よくある質問（FAQ）
FATFは火曜日の報告書でDeFiの規制について何と言った？
金融活動作業部会（FATF）は火曜日、ガバナンストークン、管理上の特権、アップグレード管理によって中央集権的な支配が温存されているDeFiプラットフォームが多く、そのため、特定可能な人物がそれらを支配している限り、同作業部会のマネーロンダリング対策規則の対象になるとする報告書を公表した。
DeFiの取り決めにFATFの基準を適用した管轄区域はどれくらいある？
FATFの報告書によれば、調査対象の約93%の管轄区域は適格なDeFiの取り決めに対して同基準を適用しておらず、DeFiプラットフォームのライセンスまたは登録をこれまでに行ったのは2つの管轄区域だけだ。
北朝鮮に関連するハッカーは4月にどんな攻撃を行った？
北朝鮮に関連するハッカーは、5億7000万ドル超を流出させた2件の4月の攻撃の背後にいた。内訳は、Solanaのパーペチュアル取引所Drift Protocolへの2億8500万ドルのエクスプロイトと、KelpDAOへの2億9200万ドルのハックで、合わせて年間の暗号資産ハッキングによる損失の76%を占めた。
