韓国の投資家は、株式市場のボラティリティが高まった1週間に、4229億ウォンをパーキング型および配当型の上場投資信託（ETF）に振り向けた。26日（現地時間）に報じられたKOSCOMのETF CHECKデータによると、資金流入は、KOSPI指数が6月末の8476.48から7月24日に6690.62へ21.07%下落する一方で、同じ日のKOSDAQ指数は748.22へ5.32%下落したことを背景に発生した。投資家はボラティリティへの備えと利息収益をもたらす商品を求め、5日間で短期金利に連動する7つのパーキング型商品に7239億ウォンが流入し、4つの配当型ETFには3010億ウォンが入った。
パーキング型ETFは1週間で7239億ウォンを受け入れ
KOSCOMのETF CHECKデータによると、超短期金利、マネーマーケット、定期預金の金利に連動する7つのパーキング型ETF商品は、5日間で合計4229億ウォンの資金流入を受けた。TIGER KOFR Rate Active（Synthetic）は1080億ウォンを集め、一方でTIGER Money Market Activeは1052億ウォンだった。これらの現金同等物および短期債券商品は、預金より高いリターンを提供しつつ投資リスクの等級は低いことから、パーキング型の投資商品として分類されている。商品はKOFR、CD金利、金融債のベンチマークに連動する。
市場下落の中で配当ETFが3010億ウォンを集める
同じ週には、4つの配当型ETF商品に合計3010億ウォンの資金流入があった。TIGER Dividend Covered Call Activeは1044億ウォンを集め、KODEX 200 Covered Call Activeは950億ウォンを受け入れた。これらの商品は配当を支払う株式に投資しつつ、コールオプションを売ることでプレミアムを確保する。投資家は、パーキング型商品の安定性と、配当戦略によるキャッシュフロー創出を組み合わせようとした。KOSPIが下落した期間に、TIGER KOFR Rate Active（Synthetic）は0.04%上昇し、TIGER Dividend Covered Call Activeは4.73%上昇した。
KOSPIは6月末から7月24日にかけて21.07%下落
KOSPI指数は、6月末の8476.48から7月24日の6690.62へ下落し、21.07%の下落に相当した。7月24日だけでも、KOSPIは1セッションで406.27ポイント（5.72%）下落した。KOSDAQ指数は7月24日に748.22で終了し、前のセッションから42.06ポイント（5.32%）下がった。急落を受けて、投資家は株式市場の不透明感の中で一時的な安全避難先として、短期の待機資金をパーキング型および配当型の商品へ振り替えた。
アナリスト予想：大手テックの決算の明確化まで流入が継続
新韓投資証券のリサーチャーであるRoh Dong-gil氏は、ボラティリティが続く限り、パーキング型および配当型のETFへの資金の動きは継続する可能性が高いと述べた。同氏は、7月末に行われる米国の大手テック企業の第2四半期決算が、人工知能（AI）インフラへの投資と資金調達能力を裏付ければ、リスク資産回避のフローが和らぐ可能性があると指摘した。Roh氏は、「大手テックの第2四半期の結果が予想を満たす、あるいは上回るなら、下落局面（調整期間）後に分割購入で主力銘柄に接近する価値がある」と述べた。
よくある質問
7月26日に報じられた週、韓国のパーキング型・配当型ETFへいくらの資金が流入しましたか？
KOSCOMのETF CHECKデータによると、5日間で11本のパーキング型・配当型ETFに合計4229億ウォンが移動し、7本のパーキング型商品には4229億ウォンが入り、4本の配当型ETFには3010億ウォンが流入した。
6月末から7月24日までにKOSPI指数はどれくらい下落しましたか？
KOSPI指数は21.07%下落し、6月末の8476.48から7月24日の6690.62へ下がった。7月24日だけでも、KOSPIは406.27ポイント下落し、1セッションで5.72%の下落だった。
期間中に最も大きい資金流入を受けたETF商品はどれですか？
その週には、TIGER KOFR Rate Active（Synthetic）が1080億ウォンを受け入れ、TIGER Dividend Covered Call Activeは1044億ウォンを集め、TIGER Money Market Activeは1052億ウォン、KODEX 200 Covered Call Activeは950億ウォンを受け入れた。
