韓国の金融サービス委員会は20日、仮想資産市場における不公正な取引を防ぐため、不正な利益の隠蔽を防ぐ口座支払停止システムの導入と、内部通報者報奨プログラムの導入を見直していると発表した。これらの措置により、当局が違法な利益の隠蔽を防ぐために口座を凍結できるようにし、違反の早期発見を促すことで、デジタル資産市場を資本市場の基準に合わせることを狙う。今回の発表は、2024年7月19日に施行された「仮想資産利用者保護法」の2周年に合わせたものだ。同法は、デジタル資産における市場操作や不公正な取引行為を規制する。
FSCは2年間の執行期間で30件超を検察当局に送致
金融サービス委員会は、同法施行後の2年間で約40件の調査を完了し、30件超を捜査・取り締まり当局に送致した。市場操作に関する案件が送致の大半を占め、残りは詐欺的な取引事案だった。各案件における平均的な不正利益は14億ウォンに達し、5億ウォンから5,000万ウォンの間の利益を含む案件が8件——これは強化された刑事罰の引き金となる基準——さらに5億ウォンを超える案件が1件あった。調査を通じて合計25人の容疑者が特定され、1案件当たり平均8トークンが関与していた。
FSCは2件に行政罰金を科した。内訳は、詐欺的な取引事案1件と市場操作事案1件で、不正利得を125%から165%上回る水準だった。
市場操作の案件が執行対応の大半を占める
市場操作に関する案件には、デジタル資産市場の特性を利用した「超短期」の仕組みが含まれ、「レースホース」や「群れ（ヘアディング）」といった手法、さらにはAPIキーの貸し出しによる短期の操作があった。当局はまた、大口保有者（クジラ）が海外取引所間で活動を連携させている事案も把握した。
詐欺的な取引事案には、発行体がSNSを通じて虚偽情報を拡散し取引を誘導するケースや、暗号資産取引所内の市場間における価格連動関係を悪用する仕組みが含まれていた。FSCは、申立ての処理手続の中で詐欺的な取引事案を検知しており、被害が広がる前に迅速に対応できたと述べた。
FSCはAIベースの監視で越境違反に対抗
FSCは、執行能力を強化するため、人工知能（AI）ベースの市場監視・調査システムを構築した。当局は、健全な市場秩序を確立し、越境的な違反に積極的に対応するため、超短期の市場操作や越境的な操作の仕組みに対して厳格に対応したとした。
FSCによれば、暗号資産取引所は継続的な異常取引の監視システムを導入しており、これらの能力を段階的に高度化しているという。当局は、デジタル資産における不公正な取引が、ますます巧妙で大規模かつ複雑になっていることを受け、利用者が信頼できる公正で透明な市場秩序を確立するためにあらゆる資源を動員すると述べた。
FAQ
韓国のFSCは仮想資産市場に向けてどのような措置を見直していますか？
金融サービス委員会は20日、仮想資産市場における不正利益の隠蔽を防ぐための口座支払停止システムの導入と、違反の早期発見を可能にする内部通報者報奨プログラムの導入を見直していると発表した。
仮想資産利用者保護法の下で、FSCは仮想資産の案件を何件調査しましたか？
FSCは、2024年7月19日に同法が施行されてからの2年間で約40件の調査を完了し、30件超を捜査・取り締まり当局に送致した。平均的な不正利益は14億ウォンに達し、案件全体で25人の容疑者が特定されており、1案件当たり平均8トークンが関与していた。
