ジェミニがDCGを訴えた法的文書の概要: 5つの訴因と6つの主要な要求

PANews

2023-07-09 07:18:21

作者:jk

この記事では、ジェミニがニューヨークの裁判所でDCGとそのCEOバリー・シルバートに対して起こした起訴状の内容を要約し、DCGの5つの訴因とジェミニの6つの主要な要求を理解する。

Gemini 創設者のツイート

6月7日、ジェミニの創設者の一人であるキャメロン・ウィンクルボス氏は、警告が無効になったことを受けて、ジェミニがデジタル・カレンシー・グループ（DCG）とそのCEOバリー・シルバートを相手取ってニューヨークの裁判所に個人訴訟を起こしたことをツイッターで明らかにした。ジェミニは、債権者に対する詐欺に関与した疑いでバリー・シルバートを非難した。キャメロン首相によると、バリー氏は詐欺を組織する上で中心的な役割を果たしただけでなく、その実行にも個人的に関与していたという。

このツイートの中で、キャメロン首相はDCGの12の中核となる「訴因」（実際には5つの罪状の延長）について簡単に述べ、「起訴状が全容を物語っている」と述べた。

起訴内容

起訴状は、「被告DCGとシルバートは、さまざまな預金者にDCGの子会社であるジェネシスジェネシスへの入金を継続するよう誘導する詐欺計画に参加した。その役割は大規模な機関がリスクに連絡し、管理できるようにすることである」と述べていることから始まる。 FTX事件による資産流動性の不足により、2023年1月に裁判所に破産保護を申請した。続きを見るGlobal Capital, LLC（以下「ジェネシス」）」「ジェミニを含む多額の仮想通貨と米ドルを融資」 Gemini が管理者およびエージェントとして機能するユーザー。この訴訟は、DCGおよびシルバートがジェミニに対して行った虚偽、誤解を招く、不完全な陳述および不作為、およびジェミニに対するジェネシスの不正行為を助長し促進した被告がジェミニに対して行った虚偽、誤解を招く不完全な陳述および不作為により、被告がジェミニに対して被った損害および損失の回復を求めるものである。。

この起訴は、以前のSECと米国の仮想通貨取引所であるコインベースCoinbase(NASDAQ:COIN)のスタイルをとっている。同社は2012年に設立されました。 2021 年 3 月現在、Coinbase は取引量で米国最大の仮想通貨取引所です。 2021 年 4 月 13 日、Coinbase はナスダック取引所に上場され、米国初の仮想通貨上場企業となりました。 View More と他の法的文書はまったく異なるスタイルを持っています。 SEC と Coinbase に関連する法的文書のスタイルは非常に保守的であり、たとえ主張が鋭いものであっても、言葉や法律用語は非常に専門的です。しかし、このジェミニの起訴状には、「（ジェネシスの供述は）すべて嘘だ」「被告とジェネシスのどちらが、ジェネシスがキャリートレードの崩壊によって負う多大なリスクを抱えていたことを明らかにしたかは別として、多くの口語的な、時には直接的な言い分さえある」「いいえ。そのリスクを緩和し、追加の担保要件を増やし、増大する債務に対処するための措置を直ちに講じましたか? いいえ。」「詳細は以下にあります。」

とても感情的な言葉

その直後、ジェミニはさまざまな罪状を述べています。

1. ジェネシスは貸し手を徹底的に調査せず、貸し手の損失を隠蔽した

起訴状によると、DCGとジェネシスは、「強力なリスク管理慣行と借り換え対象の徹底した審査プロセス」を主張して、ジェミニズ・アーンのユーザーをDCGに多額の借入をさせるよう誘導したが、事実上、管理下の資金を高リスクの裁定取引に貸していたと主張している。取引の相手方から高額の管理手数料を徴収する。 2021年には資金を返済できなかったが、ジェネシスはこれらの損失を開示しておらず、損失を防ぐための即時措置を講じることさえしなかった。彼らは借り手に1年間借金を抱えたままにし、ジェミニから巨額の管理手数料を払い続けて借り続けることを許可した。この時点で、ゲームはポンジスキームに変わりました。

スリーアローズが倒れたとき、ゲームは終了した。起訴状には「それ以来、一連の出来事が現在の状況に至った。ジェネシスは、リスク管理と取引相手の慎重な審査に関する表明に違反した。…ジェネシスの表明によると、スリーアローズが保有するローンの合計は、担保価値は3ACへのエクスポージャーの80%に相当し、当時の最高経営責任者マイケル・モロ氏は、これらの損失はジェネシスの営業事業に影響を及ぼさないことを明確に述べた：「当社の潜在的な損失は限定的であり、当社独自の貸借対照表オフセットを通じて得ることができる」。私たちはリスクを取り除き、先に進みました。」

しかし実際には、担保の価値は債務残高の 50% 未満でした。 3ACの清算手続きから詳細が明らかになり、ジェネシスの損失の規模が明らかになった。 3AC の破綻時、3AC はジェネシスに対して 23 億 6,000 万ドルという驚異的な負債を負っていました (シンガポールのジェネシス関連会社に対する 3AC の負債を通じて)。 3ACの融資には80％以上の担保要件があるというモロ氏の主張にもかかわらず、ジェネシスは3ACのポジションを清算する際に11億6000万ドルしか実現できなかった。言い換えれば、2022年7月中旬までにジェネシスが保有する担保価値は最終的に融資残高の50％未満となり、3ACが清算を開始した時点で約12億ドルの損失を被ったことになる。 3ACの創設者らは失踪し、清算人は債権者に分配する資産を探しているため、ジェネシスは3ACの清算から実質的な価値を回収する見込みがほとんどない。この金額により、ジェネシスは数億ドルの財政赤字を抱えました。

2. ジェネシスは親会社DCGが介入して損失を負担したと主張しているが、実際には白紙小切手に過ぎない

ジェミニをなだめ、ジェミニ・アーンのジェネシスへの融資を継続するために、ジェネシス側はDCGが3AC融資の損失を親会社レベルで吸収したと虚偽の発言をし、ジェネシスの業務は「通常通り」であると主張した。

元CEOのマイケル・モロ氏がTwitterで語る Twitter Twitterは米国発のソーシャルネットワークサービスプラットフォームです。 2022年10月27日、マスク氏はツイッターの買収を完了し、新たに設立した「X」社に合併した。マスク氏の以前のツイートによると、彼は包括的なアプリケーションを作成する予定であり、Twitterの買収によってこの願いが加速する可能性があると述べた。 See Moreには「DCGは、長期的な運営をサポートし事業を拡大するための資本を確実に確保するために、この取引相手に関してジェネシスの一定の責任を引き受けた」と書かれている。ピープル社の融資部門マット・バレンスヴァイク氏は、2022年7月18日、別のジェネシス預金者を安心させた。「現在までに、3ACへの損失はすべて当社の親会社であるDCGによって吸収されており、ジェネシスのバランスシートは健全なままであり、当社は通常業務を継続している。」と彼は安心させた。さらに「残りの損失はDCGが直接負担する」と付け加えた。

では、DCG はジェネシスの喪失に実際どのように耐えたのでしょうか?答えは、DCG が借用書を書いたところです。

ジェミニによれば、「舞台裏で、DCGとジェネシスは偽の取引を行った。具体的には、2022年6月30日、被告シルバートは、被告DCGに代わってジェネシスに11億ドルを支払う無担保約束手形に署名した。これにより、ジェネシスは、 DCGの約束手形を貸借対照表上の資産として置き、3ACの大失敗による12億ドルの損失を「相殺」したとされるが、実際には約束手形の公正市場価格は額面110億ドルにすぎなかった。 10 年後、つまり 2032 年 6 月 30 日までの利率はわずか 1% ですが、これは DCG が支払わなければならない可能性のある無担保借入の市場金利よりもはるかに低いです。」

起訴状によると、ジェネシスは預金者に対し、3ACの損失はDCGが「負担」または「吸収」した、つまりジェネシスが12億ドルの損失すべてを補償されたと告げたという。ただし、約束手形ではこのようなことはできません。また、約束手形によってジェネシスの当面の流動性ポジションは改善されなかった。実際的な観点から見ると、約束手形は単なる紙の義務であり、DCG に実際の金額の提供を要求することなく、ジェネシスがプラスの株式持分を持っており、預金者に対する義務を実際に履行できるように見せるために設計された会計手段です。ジェネシスを補う損失に対して必要な経済的サポート。 (つまり、ジェネシスの損失は実際のお金では返済されません。)

これにより、ジェネシスは DCG の知識と積極的な参加のもとに作成された一連の財務諸表を公表するに至り、ジェネシスが預金者に対する義務を履行できるようにするために、DCG がジェネシスに短期債権として 11 億ドルを注入したことを示しました。 (別の申し立てについては以下で詳しく説明します。)

当時最高執行責任者（COO）だったマーク・マーフィー氏を含むDCG関係者は虚偽表示の広めに関与しており、債権者らは虚偽表示が「DCGとジェネシスの財務・会計チームの支援を受けて」準備されたと伝えられた。しかし、その後、DCGが実際にはこれらの損失を自己資金でカバーしていないことが明らかになり、ジェネシスは依然として深刻な支払い不能状態に陥った。

3. DCG とジェネシスはジェミニと債権者から真実を隠すために財務報告書を改ざんしようと共謀した

起訴状によると、空のIOUの延長として、DCGとジェネシスは、ジェネシスがDCGから支援を受けているとの疑惑に関する虚偽の誤解を招く記述を伴う一連の虚偽の財務報告書も発行した。これらの報道と虚偽報道は「ジェネシスの預金者から真実を隠すことを目的としている」。

この点を説明するために、Gemini は電子メールで送信された財務諸表をリリースしました。

訴状によると、ジェネシスは借用書上の資産を「流動資産」の「その他の資産」として記載している。米国会計基準では、「流動資産」とは、1 年以内に現金に変換されることが合理的に予想される現金およびその他のリソースです。したがって、この用語は、通常の業務過程では 1 年以内に回収できない関連会社が負う金額を特に除外します。このアセットでは、

ジェネシスは、約束手形を全額「流動資産」カテゴリーに含めることで、貸借対照表上に11億ドル相当の現金があり、1年以内に回収できると主張している。言うまでもなく、約束手形の価値は額面価値のほんの一部であり、約束手形自体は 10 年後に支払期日 (そして DCG に返済) になります。この紙幣は明らかに流動資産ではありませんでしたが、ジェネシスはジェミニにジェミニ・アーン・プログラムを進めるよう誘導するために、それを流動資産として誤って記載しました。

この財務諸表に関する限り、この約束手形の価値は流動資産の 3 分の 1 です。

ジェミニ側は、ジェネシスが売掛金とローン期間データの観点から約束手形を「美化」し、それによってジェミニを欺いてジェネシスにアーン・プランを公開し続けるという他の証拠も含めた。

4. 被告バリー・シルバート (ジェネシスの親会社である DCG グループの CEO) は最終的に個人的にジェミニを詐欺した

これについてはキャメロン首相が以前にもツイッターで何度か言及しており、公開書簡も送ったことがある。訴状には、被告シルバートは、DCGが3ACの損失を「吸収」したという嘘を広め続け、債権者を闇に留めるために個人的に多大な努力をしたと述べられている。たとえば、ジェミニがジェミニ・アーンの融資プログラムを終了するために30日前に通知したことを10月中旬に知った後、シルバートはジェミニの創設者キャメロン・ウィンクルボスに個人的に連絡し、シルバートは2022年10月22日にニューヨーク市のレストランで昼食をとった。。そのランチミーティングで、シルバートはジェネシスが破産していることにその時点で気づいていたにもかかわらず、ジェミニがアーンプロジェクトを止めないようにすることを目的として、多くのことを言いました。

実際には、シルバートはこの不正な不作為以上のことを行いました。同氏はジェミニに対し、ジェネシスの融資ポートフォリオは「複雑」だが、妥当な期間内に危機をうまく解消できる可能性があると語った。言い換えれば、シルバート氏はジェミニに対し、ジェネシスは融資ポートフォリオのタイミングにおいて短期的な不一致に直面しているだけであり、ジェネシスのバランスシートに大きな穴があり、DCGが融資を行ったためにジェミニやその他に対する義務を履行できないという現実を覆い隠していると語った。実際には 3AC 損失は発生しません。シルバーバートの虚偽陳述への依存に基づいて、ジェミニ・アーン・プログラムの終了を遅らせるというジェミニの決定は、シルバーバートが真実を述べた場合にジェミニがとったであろうより早期の終了またはその他の是正措置の可能性を検討していませんでした。

5. DCG と他のジェネシス幹部も詐欺に参加し、ジェミニや他の債権者から繰り返し真実を隠蔽しました。

約束手形全体のスキームは、バリー、DCG、ジェネシスが全員この詐欺に関与していたことを示しています。その設計と実行にはバリー、DCG、ジェネシスの全面的な参加と協力が必要であり、債権者から隠蔽された場合にのみ「機能」することができました。

ジェミニ側はさらなる証拠を提供した。 2022年7月19日、当時の最高執行責任者（COO）マーク・マーフィーは、ジェネシスがジェミニに送ったのと同じ「3本の矢事後分析」文書で以前に預金者に共有された虚偽の話を繰り返した。マーフィー氏は、DCGが介入して3AC契約におけるジェネシスの損失を吸収し、それらの損失はDCGの貸借対照表で相殺されたと述べた。同氏はさらに、DCGの支援により、ジェネシスは将来の事業の通常運営に十分な資本を備えていると述べた。同氏はジェネシスがDCG帝国の最も重要な構成要素の1つであること、DCGがジェネシスの将来の事業について大きな計画を持っていることを預金者に保証し、ジェネシスが成長を続けることができるよう継続的なサポートを提供することを約束した。

ジェネシスのマネージング・ディレクター兼取引・融資部門共同責任者のマット・バレンスヴァイク氏は、以前のジェネシスのレポートで明らかにされていた、関連団体へのジェネシスの約18億ドルの融資に関する詳細を提供した。バレンスヴァイクは当時、ジェネシスがDCGに対して約9億2,200万ドルの融資残高を有しており、その額はジェネシスの預金者から隠蔽しようとしていた11億ドルの約束手形を意図的に無視した金額であると主張した。同時に、バレンスヴァイク氏は、DCGが「2022年6月30日に11億ドルの融資を引き受けた」と虚偽報告したが、これはジェネシス社が3AC融資で生じた損失を既に回収していると預金者に納得させることを目的とした虚偽表示だった。これは完全にフィクションですが、マーフィーはバレンスヴァイクの誤った表現を正す努力をしませんでした。同様に、DCGの特別プロジェクト責任者兼財務責任者であるロナルド・ディプリート氏も電子メールにCCを入れられたが、彼もバレンスヴァイク氏の虚偽記載を正すことはできなかった。

同時に、DCGとジェネシスの複数の幹部の発言が関連電子メールに繰り返しコピーされたが、「この誤りを修正するための措置は取られなかった」。