DanielRomero

→ $META コンピューティングを販売することを決めた、なぜならそれは希少で非常に収益性が高いから
→ GPU価格は暴落し、ネオクラウドは需要を失う
あなたはどちらかを選ばなければならない
さて、もしあなたが、ザックがGPUを安値で売るためにネオクラウドに参入したと思うなら、私はあなたに売る橋を持っている

SK Hynix $SKHY $000660
- IBK投資証券は目標価格を400万ウォンに引き上げ
- NH投資証券は続いて目標価格を410万ウォンに設定
90%の含み上昇、株価は1日で15%下落

後知恵の天才たちの多さよ…
今や誰もがネオクラウドに弱気だった
でも、史上最高値の時には誰も何も言わなかった
彼らはすでに30%下落してからようやく弱気になる

$MU コンピュート過剰供給の懸念で10%下落するのはただ笑えるだけだ
この市場は、AIがどこにあるのか、どこへ向かっているのか、まったく見当がついていない
ただ毎日の刺激に反応しているだけだ
AIによる生産性向上に関する具体的なデータが出てくるまでは、不安定な動きが続くだろう

懸念は$META だけではない
xAIも同じ方向転換をした
二大AI研究所が「つるはしとシャベル」の買い手から売り手に変わると、市場は循環性を恐れ始める
計算リソースを社内で消費するよりも販売する方が利益率が高いなら、それは近い将来の供給過剰の可能性を示唆している
$META はAIインフラに積極的に投資しており、将来のデータセンター建設に関連するコミットメントの$180B 以上を占めている
市場は現在、それらのコミットメントが繰り返されない可能性があると見ている。それは間違いなくデータセンター企業やネオクラウドにとって打撃である
さて、考慮すべき重要な点が一つある
AIが膨大な電力とエネルギーを必要とするなら、誰がAIを開発するかに関わらず、それは必要とされる
Anthropic、OpenAI、そして中国のモデルが市場シェアを獲得することは、単に計算需要がシフトすることを意味する。それが消えるわけではない
長期的には、計算リソースの供給過剰に関する懸念は馬鹿げていると証明されると思う
スーパーインテリジェンスの開発、これらすべての最終目標は、地球上で利用可能な以上の電力を必要とする

懸念は単に$META だけではない
二大AIラボがつるはしとシャベルの買い手から売り手に変わるとき、市場は循環性を恐れ始める
もしコンピュートを販売することが社内で消費するよりも利益を生むなら、それは近い将来に供給過剰の可能性があることを示す
$META はAIインフラに積極的に資金を投じており、コミットメントの$180B 以上が将来のデータセンター建設に関連している
市場は今、それらのコミットメントが繰り返されないかもしれないと見ている。それは間違いなくデータセンター企業やネオクラウドにとって打撃である
さて、考慮すべき重要な点が一つある
もしAIが膨大な量の電力とエネルギーを必要とするなら、それは誰がAIを開発するかにかかわらず必要とされる
Anthropic、OpenAI、そして中国のモデルが市場シェアを獲得するということは、単にコンピュート需要がシフトすることを意味する。消滅するわけではない
長期的には、コンピュートの供給過剰に関する懸念は馬鹿げていると証明されると思う
超知能の開発（これがすべての最終目標である）には、地球上で利用可能な以上の電力が必要である

ドライラン・パテル氏、軌道データセンターについて：「2040年を見れば、おそらく増分コンピューティングの半分以上が宇宙に送られるだろう。しかし2030年を見れば、それは1%未満だと思います。」

ジェンセンはすべての半導体企業が10倍になるのを見ている一方、$NVDA はまだ2025年10月の高値を下回っている

MLCC価格が急騰、華強北市場では30分ごとに値段を更新するトレーダーも
TrendForceによると、深圳の華強北市場では、AIサーバー、AI ASIC、EVからの需要が高級品の供給逼迫と相まって、トレーダーが30分ごとにMLCCの見積もりを更新していると報じられている
民生用電子機器は依然として弱含みだが、AIハードウェアにははるかに多くの高容量・高信頼性MLCCが必要とされている
そのため、生産能力がプレミアム仕様に引き寄せられ、低価格帯の部品から遠ざかっている
一部のハイエンドMLCC価格は今年に入って数回値上がりしており、日本のサプライヤーと韓国のサプライヤーが最も強い立場にある
主な関係企業は、村田製作所、サムスン電機、太陽誘電、国巨、華新科技、禾伸堂、開美である

SemiAnalysisの（not）最近のレポートについて...
- $NVDA は、1つの先進パッケージ内に16のHBMスタックを備えた4ダイ構成を望んでいた
- しかし、ガラス基板なしでは高歩留りでそれはまだ不可能です
その代わり、Rubin Ultraは2+2構成に移行します：同じボード上の2つのデュアルダイパッケージ
システムは依然として4つのGPUダイを取得し、Kyberサーバーは意図されたコンピュートとHBMフットプリントを保持しています。パッケージが量産に対応していないため、設計はボード全体に分割されています
これは、ガラス基板とPLPが2028年までに立ち上がるまでの回避策です
TSMC CoPoSの量産は依然として2028年に立ち上がると予想されており、最初からガラス基板を使用する予定です
Feynmanは、単一パッケージに統合された4ダイアクセラレータアーキテクチャに移行する最初の世代となる

Ouster $OUST が上昇中：
最初の購入から+93％
確信を強めた私のアップデート以来+148％
ある時点で、私は当初の株で40％下落していました。今は全体で137％上昇しています
それが、弱気相場で確信を築き蓄積する力です

カンター・フィッツジェラルドは、$AMD の目標株価を500ドルから700ドルに引き上げ、オーバーウエートの格付けを維持した
同社は、AMDが半導体企業の中で最も強力なコンピュート・モメンタムを持っていると述べた
カンターは依然として$NVDA と$AVGO を割安と見ている一方、$QCOMについてはより慎重な見方を示し、同銘柄が主にスマートフォン関連として評価される状況に戻る可能性があると主張している

$AMD はおそらく7月22日にAnthropicを顧客として発表するでしょう
1ヶ月前のCitiからの情報:
「Citiのアナリストは、「当社は業界関係者との議論に基づき、AMDがMI450 AIアクセラレーターの顧客としてAnthropicを獲得したと考えており、AMDが7月のAdvancing AI Dayでこれを発表することを期待している」と記述した。」

こんなに悪かったとは知らなかった
$IREN は、アメリカのクラブをスポンサーするために企業がこれまで支払った中で最も高い金額を真剣に支払った
ウォリアーズの以前の楽天パッチ契約は年間$20M だった。IRENはその2.5倍以上を支払っている
それはクレイジーだ。