Корейські інвестори переміщують $271M до Parabolic 7 Stocks з Big Tech

Південнокорейські роздрібні інвестори переключили увагу з техногігантів Magnificent 7 на акції напівпровідникових та інфраструктурних компаній протягом тижня з 26 червня по 2 липня, причому Micron очолив рейтинг чистих покупок із сумою 271,33 мільйона доларів. Це інвестиційне ротування відображає появу «Параболічної сімки» (P7) — Micron, SanDisk, AMD, Broadcom, Marvell Technology, Intel та Dell Technologies, які випередили традиційні великі технологічні компанії, оскільки витрати на AI-датацентри розширюються за межі початкових програмних бенефіціарів. Концепцію P7, запропоновану CIO FedWatchAdvisors Беном Еммонсом і популяризовану через Bloomberg, описує компанії, що демонструють параболічні криві цін акцій, зумовлені прямим попитом на AI-інфраструктуру.

Ринкова капіталізація P7 досягає 8% від S&P 500

Сукупна ринкова капіталізація компаній P7 зросла приблизно до 8% від S&P 500 та 11% від Nasdaq станом на початок минулого місяця, згідно з ринковими даними. До групи з семи компаній входять виробник мікросхем пам'яті Micron, спеціаліст із зберігання даних SanDisk, виробники процесорів AMD та Intel, постачальник мережевих мікросхем Marvell Technology, дизайнер спеціалізованих мікросхем Broadcom та постачальник серверів Dell Technologies. Дослідник Samsung Securities Кім Чжун Хан зазначив, що хоча великі технологічні компанії витрачають капітал на AI-інфраструктуру, компанії з ланцюга постачання напівпровідників отримують доходи від інвестицій у датацентри основних хмарних провайдерів.

Корейські інвестори чисто придбали Micron на 271,33 млн доларів з 26 червня по 2 липня

Корейські інвестори чисто придбали акції Micron на суму 271,33 мільйона доларів протягом тижня з 26 червня по 2 липня, що зробило їх найбільшою закордонною покупкою акцій, згідно з даними Korea Securities Depository, оприлюдненими 5 липня. SanDisk та Intel слідували в рейтингу, причому інвестори також купували кредитні ETF, що відстежують SanDisk з подвоєним плечем. Серед акцій Magnificent 7 лише Microsoft залишилася в топі покупок за цей період. Станом на 1 липня за вартістю утримуваних позицій Micron посідав 5-те, а SanDisk — 11-те місце серед позицій у американських акціях корейських інвесторів, випередивши Apple (9-те) та Microsoft (15-те).

SanDisk зріс на 635,1% з початку року до 3 липня

Акції P7 показали значний приріст з початку року до 3 липня. SanDisk зріс на 635,1%, тоді як Micron, Intel та Dell піднялися більш ніж на 200%. Навпаки, акції M7 відстали від S&P 500 на 13 процентних пунктів цього року та впали в середньому приблизно на 10% лише в червні. Hana Securities повідомила, що з початку року акції M7 принесли приблизно 2% прибутку порівняно з 14% для компонентів S&P 500, що не входять до M7. Розрив у прогнозах зростання прибутку на 2026 рік між компаніями M7 (44%) та не-M7 (39%) звузився.

Micron, третій у світі виробник напівпровідників пам'яті, повідомляє про рекордні квартальні результати поспіль завдяки поставкам високошвидкісної пам'яті (HBM) для AI-серверів. SanDisk зайняв лідируючу позицію в NAND-флеш для корпоративних твердотільних накопичувачів. Intel намагається здійснити розворот за допомогою напівпровідникових процесів наступного покоління та технології передової упаковки. Dell отримує вигоду від збільшення поставок серверів з інтегрованими AI-чіпами Nvidia. Marvell конкурує в сфері напівпровідників для AI-датацентрів, тоді як AMD позиціонується як життєздатна альтернатива Nvidia. Broadcom отримав оцінку завдяки можливостям проектування спеціалізованих AI-чіпів (ASIC).

Акції Broadcom впали на 13% наступного дня після звіту про прибутки

Акції Broadcom впали приблизно на 13% наступного дня після оголошення результатів 3 червня, незважаючи на зростання виручки на 48% у річному вимірі та перевищення ринкових очікувань. Падіння сталося після того, як компанія надала прогноз виручки від AI-напівпровідників на третій квартал нижчий за аналітичні оцінки. CIO FedWatchAdvisors Еммонс зазначив, що за останні п'ять років, хоча просідання ширшого індексу залишалося близько 25%, акції з подібними швидкими темпами зростання зазнали падінь понад 45%.

Yorkville America подає заявку на ETF, орієнтований на P7, 16 червня

Yorkville America, оператор серії ETF TruthSocial, подав заявку 16 червня на запуск ETF «Mango Plus», що включає акції P7, згідно з Reuters. Це подання відображає зростаючий інтерес до продуктів, орієнтованих на тему напівпровідників та інфраструктурних інвестицій. Ринкові спостерігачі стежать за тим, чи є імпульс P7 тимчасовою секторальною ротацією, чи це ознака появи нового лідерства на ринку, що замінить домінування M7.

FAQ

Що таке акції Parabolic 7? Parabolic 7 (P7) складається з семи напівпровідникових та інфраструктурних компаній: Micron, SanDisk, AMD, Broadcom, Marvell Technology, Intel та Dell Technologies. Термін, запропонований CIO FedWatchAdvisors Беном Еммонсом, описує акції, що демонструють параболічні цінові криві — спочатку зростають поступово, а потім прискорюються до майже вертикального прибутку.

Скільки корейські інвестори придбали акцій Micron з 26 червня по 2 липня? Корейські роздрібні інвестори чисто придбали акції Micron на суму 271,33 мільйона доларів протягом тижня з 26 червня по 2 липня, що зробило їх найбільшою закордонною покупкою акцій за цей період, згідно з даними Korea Securities Depository, оприлюдненими 5 липня.

Якою була динаміка акцій SanDisk з початку року до 3 липня? Акції SanDisk зросли на 635,1% з початку року до 3 липня, випередивши інших членів P7. Micron, Intel та Dell отримали понад 200% прибутку за той самий період.