As ações de momentum dos EUA superam em 4x a volatilidade do S&P 500 em 19 de julho, caindo 24% em julho

De acordo com a The Kobeissi Letter, em 19 de julho, a volatilidade de três semanas das ações de momentum dos EUA em relação ao S&P 500 disparou para 4x, atingindo uma máxima histórica. A proporção subiu mais de 4x nas últimas semanas e agora supera os níveis observados durante a queda do mercado na crise da pandemia em 2020 (2x) e no estouro da bolha das dot-com (1,8x).

As ações de momentum dos EUA, incluindo nomes de tecnologia de alto crescimento impulsionados por IA, como Nvidia, Super Micro Computer, Palantir, D-Wave Quantum e CoreWeave, caíram 24% no acumulado do ano até julho, o que pode representar a maior queda mensal única desde a crise financeira de 2008.