UBS: Индекс хрупкости рынка достигает 0,9 — самый высокий уровень с сентября 2025 года, по мере начала сезона отчетности за второй квартал

По словам команды UBS по деривативной стратегии, индикатор хрупкости рынка Turbu-lens банка достиг 0,9 к 11 июля, установив самый высокий показатель с середины сентября 2025 года. Показатель указывает на то, что рынок находится в состоянии «крайне хрупкой» уязвимости: при полном наращивании плеча в рамках систематических торговых стратегий он может достичь максимального уровня +1.

Поскольку ожидания по прибыли S&P 500 в этом квартале должны вырасти на 24%, а аналитики постоянно повышают прогнозы до публикаций, значительная коррекция рынка может произойти, если фактические результаты окажутся хуже ожиданий. Тем временем Brent подорожала выше $80 за баррель, а доходность 10-летних гособлигаций США поднялась почти до 4,6%, сигнализируя о растущих опасениях по инфляции, которые могут ограничить дальнейший рост котировок.