Metals & Macro Liquidity

ตาม Jin10 ราคาทองคำสปอตเซี่ยงไฮ้ปิดที่ 867.23 หยวนต่อกรัมในวันพุธที่ 1 กรกฎาคม (ช่วงบ่าย) โดยซื้อขายต่ำกว่าราคาทองคำระหว่างประเทศที่ 867.84 หยวนต่อกรัมอยู่ 0.61 หยวนต่อกรัม

สปอตแพลทินัมลดลง 0.80% และสปอตแพลเลเดียมลดลง 1.91% ณ เวลา 15:00 น. ตามเวลาปักกิ่ง วันที่ 1 กรกฎาคม

ตามรายงานของ SMM การผลิตแท่งเงินของจีนในเดือนมิถุนายนอยู่ที่ 1,562 ตัน ลดลง 6.5% เมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้า ผลผลิตรวมสะสมในช่วงครึ่งปีแรกอยู่ที่ 9,773 ตัน เพิ่มขึ้น 6.9% เมื่อเทียบกับปีก่อน การลดลงในเดือนนี้มีสาเหตุหลักมาจากการหยุดซ่อมบำรุงที่โรงถลุงทองแดงและการหยุดผลิตในบางโรงงาน คาดว่าการผลิตจะฟื้นตัวในเดือนกรกฎาคมและสิงหาคม

ตามรายงานของ Jin10 ตลาดหุ้นเอเชียนำผลการดำเนินงานของสินทรัพย์ที่ผสมผสานในครึ่งแรกของปี 2026 ดัชนี KOSPI ของเกาหลีใต้พุ่ง 100% ขณะที่ดัชนีถ่วงน้ำหนักของไต้หวันเพิ่มขึ้นเกือบ 60% และดัชนี Nikkei 225 ของญี่ปุ่นปรับตัวขึ้นประมาณ 40% โดยได้แรงหนุนหลักจากความแข็งแกร่งของเซมิคอนดักเตอร์ที่เกี่ยวข้องกับ AI และการเคลื่อนไหวของสกุลเงินที่เอื้ออำนวย น้ำมันดิบ WTI ปรับตัวขึ้นมากกว่า 20% และทองแดงพุ่งขึ้น 7% โดยได้แรงหนุนจากความต้องการโครงสร้างพื้นฐาน AI ในขณะเดียวกัน โลหะมีค่าร่วงลงทั่วทั้งกระดาน ทองคำสปอตร

ฟิวเจอร์สพัลลาเดียม ลดลง 2.00% ระหว่างวันที่ 1 กรกฎาคม ซื้อขายที่ 285.85 หยวนต่อกรัม

ตาม Jin10 ทองคำสปอตและเงินสปอตปรับตัวลดลงในวันที่ 1 กรกฎาคม ทองคำลดลง 1.00% ระหว่างวันมาอยู่ที่ 3,966.89 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ในขณะที่เงินลดลง 2.00% มาอยู่ที่ 57.37 ดอลลาร์ต่อออนซ์

ราคาเงินสปอตลดลง 2% ในระหว่างการซื้อขายวันนี้ ซื้อขายที่ 57.37 ดอลลาร์ต่อออนซ์

จาก Guangdong Lightspeed Futures ในช่วงคืนของวันที่ 1 กรกฎาคม ราคาโลหะมีค่า spot ในลอนดอนฟื้นตัวจากการลดลงก่อนหน้านี้ ตลาดกำลังรอคอยข้อมูลการจ้างงานนอกภาคเกษตรเดือนมิถุนายนของสหรัฐฯ ในวันศุกร์ โดยคาดว่าจะมีการเพิ่มงานใหม่ 110,000 ตำแหน่ง และอัตราการว่างงานคงที่ที่ 4.3% รายงานการจ้างงานที่แข็งแกร่งอาจตอกย้ำความคาดหวังในการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) ซึ่งอาจเพิ่มแรงกดดันต่อทองคำให้ลดลง ในเดือนพฤษภาคม ตำแหน่งงานว่าง JOLTS ของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้นเล็กน้อยเป็น 7.594 ล้านตำแหน่ง สูงกว่าเดือน

จากข้อมูล Jin10 ราคาเครื่องประดับทองในประเทศของหลายแบรนด์ในวันนี้ (1 กรกฎาคม) เมื่อเทียบกับวันก่อนหน้า ยังคงไม่เปลี่ยนแปลงมากนัก โดยราคาอยู่ที่ประมาณ 1,203 ถึง 1,213 หยวนต่อกรัม

ตามการเปิดเผยข้อมูลทางการเงินล่าสุด ความน่าจะเป็นของการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ในเดือนกันยายนเพิ่มขึ้นเป็น 80% แยกต่างหาก รายงานทางการเงิน 927 หน้าของทรัมป์เผยให้เห็นว่าเขาเพิ่มสัดส่วนการถือหุ้นใน Apple, Microsoft และ Nvidia อย่างละสามครั้ง และเพิ่มการถือครองทองคำในพอร์ตการลงทุนของเขา

สัญญาฟิวเจอร์สทองคำขาวลดลง 2% ระหว่างการซื้อขายในวันซื้อขายวันที่ 1 กรกฎาคม แตะระดับ 382.35 หยวนต่อกรัม

ตามรายงานของตลาดแลกเปลี่ยนทองคำเซี่ยงไฮ้ ราคาทองคำและเงินปรับตัวสูงขึ้นในเช้าวันที่ 1 กรกฎาคม ทองคำ T+D เพิ่มขึ้น 0.28% สู่ 873.31 หยวนต่อกรัม ขณะที่เงิน T+D ปรับขึ้น 2.1% สู่ 14,318.0 หยวนต่อกิโลกรัม

ตามผลการวิจัยที่เผยแพร่โดย China International Capital Corporation (CICC) เมื่อวันที่ 1 กรกฎาคม ราคาทองคำปัจจุบันที่ประมาณ 4,000 ดอลลาร์ต่อออนซ์ได้สะท้อนการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย 3-4 ครั้งแล้ว ซึ่งสูงกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้ในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอัตราดอกเบี้ย บันทึกดังกล่าวระบุว่าเมื่อราคาน้ำมันลดลงและสะท้อนเพิ่มเติมในข้อมูลเงินเฟ้อระยะสั้นของสหรัฐฯ การตั้งราคาของตลาดทองคำต่อความคาดหวังการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอาจปรับตัวลดลง ซึ่งอาจสร้างโอกาสให้เกิดการดีดตัวกลับสำหรับสถานะสัญญาซื้อขายล่วงหน้าระยะสั้

ตามข้อมูลของ iShares Silver Trust กองทุน ETF เงินที่ใหญ่ที่สุดในโลกเพิ่มการถือครอง 19.69 ตันเมื่อวันที่ 29 มิถุนายน ทำให้ยอดถือครองรวมอยู่ที่ 14,922.22 ตัน

ตามที่นักวิเคราะห์ของโกลด์แมน แซคส์ ระบุ โลหะมีค่าคาดว่าจะแตะระดับ 4,900 ดอลลาร์ต่อออนซ์ภายในสิ้นปี 2026 โดยได้แรงหนุนหลักจากความต้องการกระจายความเสี่ยงอย่างต่อเนื่องของธนาคารกลาง หลังจากความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์ Samantha Dart หัวหน้าร่วมฝ่ายวิจัยสินค้าโภคภัณฑ์ระดับโลกของโกลด์แมน แซคส์ กล่าวว่า แม้ราคาจะปรับตัวลดลงในช่วงสี่เดือนที่ผ่านมา แต่ "ทองคำยังไม่หมด" และปัจจัยเชิงโครงสร้างสนับสนุนการปรับตัวขึ้นต่อไป ผลสำรวจของสภาทองคำโลกจากธนาคารกลาง 76 แห่ง พบว่า 45% คาดว่าจะเพิ่มทุนสำรองทองคำในช่วง

โลหะมีค่าจบไตรมาสที่อ่อนแอในประวัติศาสตร์ โดยทองคำปิดใกล้ 4,000 ดอลลาร์ และบันทึกผลงานสามเดือนที่แย่ที่สุดนับตั้งแต่ไตรมาส 2 ปี 2013 เงินลดลงมากที่สุดนับตั้งแต่ไตรมาส 1 ปี 2020 ถือเป็นการสิ้นสุดเดือนมิถุนายน 2026 ที่เป็นช่วงเวลาที่เลวร้ายสำหรับนักลงทุนสินค้าโภคภัณฑ์

ตามที่ Jin10 รายงาน โลหะมีค่าร่วงลงอย่างรุนแรงในช่วงครึ่งปีแรกของปี 2026 โดยราคาทองคำสปอตร่วงลงกว่า 7% ราคาซิลเวอร์สปอตลดลงประมาณ 18% ราคาแพลตตินัมสปอตร่วงลงกว่า 24% และราคาพัลลาเดียมสปอตลดลงเกือบ 25% ในทางตรงกันข้าม WTI crude oil ปรับตัวเพิ่มขึ้น 21.6% และ Brent crude เพิ่มขึ้น 20% นับตั้งแต่ต้นปี แม้ว่าราคาจะลดลงจากระดับสูงก่อนหน้านี้ อันเนื่องมาจากความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ โลหะพื้นฐานมีความแข็งแกร่ง โดย LME copper เพิ่มขึ้น 7% และอลูมิเนียมเพิ่มขึ้น 3.7% ในช่วงครึ่งปีแรก

เมื่อวันที่ 30 มิถุนายน ราคาทองคำสปอตลดลง 0.18% มาอยู่ที่ 4,008.98 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ขณะที่ราคาเงินสปอตเพิ่มขึ้น 0.62% มาอยู่ที่ 58.62 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ทองคำลดลง 10.65% ในเดือนและ 14.31% ในไตรมาสที่สอง โดยปรับตัวลงจากระดับสูงสุดตลอดกาลที่ 5,595.47 ดอลลาร์เมื่อวันที่ 29 มกราคม เงินร่วงลง 21.71% ในเดือนมิถุนายนและ 19.74% ในไตรมาสที่สอง โดยเคยขึ้นถึงจุดสูงสุดที่ 121.65 ดอลลาร์เมื่อวันที่ 29 มกราคม

ในช่วงครึ่งแรกของปี 2026 กองทุน ETF ที่เชื่อมโยงกับน้ำมันพุ่งขึ้น 43.68% ขณะที่กองทุน ETF ตลาดเกิดใหม่ กองทุน ETF Russell 2000 กองทุน ETF พันธบัตรแปลงสภาพของ Barclays และกองทุน ETF Nasdaq 100 ปรับตัวขึ้นระหว่าง 20.16% ถึง 25.69% ในทางกลับกัน กองทุน ETF ที่เก็งกำไรยูโรและเยน รวมถึงกองทุน ETF ทองคำ ปรับตัวลดลงระหว่าง 2.43% ถึง 7.05% ในช่วงเวลาเดียวกัน ในวันอังคาร (30 มิ.ย.) กองทุน ETF หุ้นและสินค้าโภคภัณฑ์ส่วนใหญ่เคลื่อนไหวเพียงเล็กน้อย โดยกองทุน ETF Nasdaq 100 เพิ่มขึ้น 1.70% และกองทุน ETF ตลาดเก