加密货币公司如何与欧盟监管机构玩捉迷藏

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欧洲银行管理局刚刚降低了一个现实检查:即使在2024年底MiCA上线后,加密公司仍在寻找创造性的方法来规避规则。

这里实际上发生了什么:

监管套利游戏

公司并不是傻瓜——他们在监管较宽松的欧盟国家申请许可证,然后转向在更严格的司法管辖区运营。一个未透露姓名的实体就这样做了:在多个国家注册,随后被标记,然后转向更宽松的国家。这基本上就是为了合规而进行的辖区购物。

透明度问题

甚至更加阴暗?一些虚拟资产服务提供商(VASPs)由20多个不受监管的实体控制,位于欧盟以外。这不是一个红旗,而是一整栋红色建筑。这些不透明的结构基本上是洗钱计划和空壳公司网络的开放门户。

时间线漏洞

MiCA 应该是 “完全有效的”,但有一个问题:对授权条件提出上诉的实体可以在 2026 年 7 月 1 日之前继续运营。这又是 18 个月的缓冲时间。

这意味着什么

EBA基本上是在说:我们现在有了规则,但执行才是真正的战斗。欧盟的金融体系的完整性只有在最薄弱的执行环节上才是强大的,而现在存在着可以让卡车通过的漏洞。

底线:监管在纸面上有效。要在实践中落实?那是完全不同的游戏。

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