Bank tabungan Korea Selatan menghadapi potensi kerugian dari dana real estat dan REIT yang terkait dengan toko sewa Homeplus setelah dihentikannya prosedur rehabilitasi perusahaan pengecer tersebut, menurut sumber industri keuangan pada tanggal 8. Otoritas Pengawas Keuangan (FSS) akan mengadakan pertemuan pada tanggal 9 dengan lembaga keuangan lapis kedua termasuk bank tabungan untuk meninjau eksposur tidak langsung terkait Homeplus. Bank tabungan berinvestasi pada posisi subordinasi di dana real estat dan REIT ini dengan suku bunga lebih tinggi dibandingkan bank komersial, sehingga menimbulkan risiko kerugian pokok yang lebih besar karena kreditur senior menerima pembayaran prioritas ketika properti agunan dijual.
FSS Jadwalkan Pertemuan untuk Tinjau Eksposur Dana Homeplus
Otoritas Pengawas Keuangan akan mengadakan pertemuan pada tanggal 9 dengan lembaga keuangan lapis kedua termasuk bank tabungan untuk membahas pinjaman terkait toko sewa Homeplus, menurut sumber industri keuangan pada tanggal 8. Pertemuan ini bertujuan untuk meninjau eksposur tidak langsung terkait Homeplus dan membahas rencana respons ke depan, karena struktur pinjaman berbeda antar lembaga keuangan dengan posisi senior dan subordinasi yang bervariasi, dan masing-masing toko menunjukkan kondisi yang berbeda, beberapa telah mengumpulkan cadangan bunga sementara yang lain menghadapi kesulitan pembayaran pokok dan bunga.
Bank Tabungan Pegang Posisi Subordinasi di Beberapa REIT Homeplus
Daesin, Yegaraem, KB, dan Hana Savings Bank berpartisipasi dalam Daehan Entrusted Management REIT No.21 dengan posisi subordinasi sekitar 22,7 miliar won, menimbulkan kekhawatiran tentang potensi kerugian jika harga jual rendah. SBI Savings Bank menginvestasikan 25 miliar won di Aegis Core Retail Real Estate Trust No.126 bersama dengan Nonghyup Bank, menciptakan kemungkinan kerugian pokok. Daesin Savings Bank dan Korea Savings Bank masing-masing menginvestasikan 3 miliar won pada posisi subordinasi di KB Sadang Retail Entrusted Management REIT.
Bank tabungan menghadapi risiko kerugian pokok yang lebih besar dibandingkan bank komersial karena posisi investasi subordinasi mereka di dana real estat dan REIT. Sebagai investor subordinasi, bank tabungan hanya dapat memulihkan jumlah terbatas setelah kreditur senior menerima pembayaran prioritas setelah pelepasan properti agunan, bahkan ketika menggunakan hak agunan setelah terjadi peristiwa gagal bayar karena tidak dibayarkannya pokok dan bunga.
Bank Selesaikan Penghapusbukuan Sementara Bank Tabungan Pertahankan Klasifikasi Hati-hati
Bank komersial menyelesaikan penghapusbukuan penuh sekitar 100 miliar won pinjaman langsung ke Homeplus pada bulan Juni tahun lalu, secara efektif menghentikan upaya pemulihan. Bank saat ini membahas strategi keluar dengan perusahaan manajemen aset mengenai dana yang diinvestasikan di dana real estat dan REIT sebagai pinjaman senior.
Bank tabungan memantau situasi sampai keputusan akhir pengadilan, karena penghentian prosedur rehabilitasi perusahaan belum final. Salah satu bank tabungan saat ini mengklasifikasikan eksposur terkait sebagai 'hati-hati' dan berencana untuk mereklasifikasinya sebagai 'kurang lancar' serta menyisihkan cadangan tambahan jika keputusan akhir pengadilan mewujudkan status non-performing. Bank tabungan memandang kemungkinan kerugian total rendah jika pelepasan agunan terjadi melalui lelang, karena sebagian besar eksposur terdiri dari pinjaman yang dijamin properti komersial.
Otoritas keuangan meminta bank komersial pada hari sebelumnya untuk memperpanjang jatuh tempo pinjaman guna memberikan lebih banyak waktu sampai restrukturisasi bisnis selesai. Bank tabungan memandang pengakuan kerugian segera tidak diperlukan untuk dana subordinasi berdasarkan perkembangan ini.
Reklasifikasi Aset Bisa Gandakan Kebutuhan Cadangan
Jika utang yang saat ini diklasifikasikan sebagai hati-hati direklasifikasi menjadi kurang lancar atau di bawahnya, cadangan tambahan bisa meningkat lebih dari dua kali lipat dibandingkan tingkat saat ini. Bank tabungan dengan posisi subordinasi di dana Homeplus menghadapi penurunan laba bersih yang tak terhindarkan pada kuartal kedua hingga ketiga tahun ini setelah keputusan likuidasi, menurut konsensus industri.
Industri bank tabungan menghadapi kondisi bisnis yang memburuk akibat regulasi pinjaman, dengan situasi Homeplus memperparah penurunan laba yang terlihat. Seorang peneliti lembaga pemeringkat kredit menyatakan bahwa bank tabungan biasanya menyesuaikan kesehatan melalui koordinasi daripada klasifikasi 'kurang lancar' segera, dan investor individu sulit mengonfirmasi dan mengevaluasi kerugian sebelum keputusan akhir pengadilan, mengharapkan penyesuaian klasifikasi kesehatan dan cadangan provisi tambahan setelah putusan pengadilan.
FAQ
Apa yang diumumkan Otoritas Pengawas Keuangan pada tanggal 8 mengenai eksposur Homeplus?
Otoritas Pengawas Keuangan akan mengadakan pertemuan pada tanggal 9 dengan lembaga keuangan lapis kedua termasuk bank tabungan untuk meninjau pinjaman terkait toko sewa Homeplus dan membahas rencana respons ke depan, menurut sumber industri keuangan pada tanggal 8.
Berapa banyak yang diinvestasikan bank tabungan di REIT terkait Homeplus?
Daesin, Yegaraem, KB, dan Hana Savings Bank menginvestasikan sekitar 22,7 miliar won pada posisi subordinasi di Daehan Entrusted Management REIT No.21. SBI Savings Bank menginvestasikan 25 miliar won di Aegis Core Retail Real Estate Trust No.126. Daesin Savings Bank dan Korea Savings Bank masing-masing menginvestasikan 3 miliar won di KB Sadang Retail Entrusted Management REIT.
Apa yang dilakukan bank komersial dengan pinjaman langsung Homeplus mereka?
Bank komersial menyelesaikan penghapusbukuan penuh sekitar 100 miliar won pinjaman langsung ke Homeplus pada bulan Juni tahun lalu, secara efektif menghentikan upaya pemulihan.
