XRP сьогодні новини: «чорний лебідь» єни охоплює крипторинок! XRP в короткостроковій перспективі може діп до 1.82 доларів

Макро “чорний лебідь” на підході: як закриття арбітражних угод з єною душить XRP? 1 грудня, крипторинок знову зазнав різкого падіння, XRP очолив падіння ринку, впавши на 5.78% до 2.03 доларів. Причина цього падіння не в індустрії, а в «яструбиних» сигналах підвищення процентних ставок, відправлених губернатором Центрального банку Японії Кадзуо Уєдою. Доходність японських облігацій злетіла до найвищого рівня з 2008 року, спровокувавши закриття величезних «арбітражних угод з єною», в результаті чого світові ризиковані активи зазнали безрозбірливого демпінгу. Незважаючи на те, що спот XRP ETF вже отримав схвалення, а Vanguard незабаром відкриє торговий доступ, аналітики попереджають, що XRP може ще більше впасти до рівня підтримки близько 1.82 доларів під тиском короткострокової макро ліквідності. Ринок переживає жорстке стрес-тестування, яке контролюється змінними традиційного фінансування.

Для багатьох криптовалютних інвесторів, які звикли зосереджуватися на даних блокчейну та технологічних проривів, ринкове велике дамп 1 грудня стало яскравим уроком макроекономіки. Джерело бурі знаходиться далеко в Токіо — заява голови Центрального банку Японії Уеда Кадзуо про можливе підвищення процентних ставок у грудні миттєво змінила очікування щодо руху глобального капіталу. Цей сигнал призвів до різкого зростання доходності 10-річних державних облігацій Японії до 1,84%, що є найвищим рівнем з квітня 2008 року.

Давня наднизька процентна ставка в Японії зробила її основним джерелом глобальної “арбітражної торгівлі” (Carry Trade). Простими словами, міжнародні інвестори позичають йену з дуже низькою вартістю, обмінюють її на долари США, а потім вкладають у ризиковані активи з високою доходністю, такі як біткоїн, XRP тощо, заробляючи на різниці в ставках і підвищенні вартості активів. Однак, як тільки Центральний банк Японії розпочне цикл підвищення процентних ставок, вартість позики йени зросте, і з'явиться очікування підвищення вартості йени, логіка цієї угоди перевернеться. Трейдери повинні продати раніше придбані ризикові активи, щоб обміняти їх на долари для погашення боргу в йенах, що призведе до виникнення централізованого, міжактивного тиску на продаж на ринку.

Це саме є основною причиною, чому XRP, навіть коли фундаментальні показники не мають суттєвих негативних факторів (навіть є позитивними), все ще слідує за біткойном з великим падінням. Ринкові дані від аналітичної компанії Kobeissi Letter вказують на те, що за останні 24 години загальна ліквідація на крипторинку досягла 900 мільйонів доларів, і коментують: “Немає заголовків новин або повідомлень про ринкові рухи, але біткойн втратив 120 мільярдів доларів у ринковій капіталізації за 24 години. Кредитне плече - це небезпечна гра.” Ця сцена не є вперше, ще в липні 2024 року, коли Центральний банк Японії змінив свою політику, XRP зазнав подібного удару. Історія не повторюється просто, але механізм передачі глобальної ліквідності завжди залишається незмінним.

XRP поточний стан та ключові спостережувані показники

Ціна: 1 грудня падіння на 5.78% за день, закривається на 2.0311 долара; за четвертий квартал загальне падіння на 28.41%

Макроекономічні тиски: прибутковість 10-річних японських облігацій зросла до 1,84% (найвища з 2008 року), що викликало закриття позицій арбітражу йени.

Ключові технічні рівні:

• Підтримка знизу: 2.00 долара (психологічний рівень), 1.9112 долара, 1.8239 долара (нижня точка листопада)
• Верхній опір: 50-денна експоненційна ковзна середня (2.3241 доларів), 200-денна експоненційна ковзна середня (2.5019 доларів)

Короткострокові каталізатори: засідання Центрального банку Японії 19 грудня, монетарна політика Федеральної резервної системи

Середньострокова підтримка: Спот XRP ETF потоки коштів, платформа Vanguard відкриває торги, прогрес законопроекту про структуру крипторинку США

Технічний аналіз “дзвінок тривоги”: втрата ключової середньої лінії, де підтримка нижче?

З чисто технічної точки зору, структура графіка XRP після цього великого дампу стала досить крихкою. Велика чорна свічка в понеділок повністю віддалила його ціну від 50-денних і 200-денних експоненційних середніх (EMA), що є сильним середньостроковим ведмежим сигналом. Ці дві середні зазвичай вважаються життєво важливими для оцінки середньострокових та довгострокових трендів активів, і якщо ціна постійно знаходиться нижче, це означає, що ведмеді повністю контролюють ситуацію, а ринкові настрої змістилися в бік песимізму.

На даний момент, 2.00 долара, як важлива психологічна кругла цифра, піддається великому випробуванню. Якщо ця позиція буде ефективно пробита вниз (наприклад, якщо ціна закриття на денному графіку залишатиметься нижче 2.00 доларів), наступна підтримка буде на рівні 1.9112 доларів, а більш критичний рівень захисту бичачого тренду знаходиться поблизу мінімуму 1.8239 доларів, встановленого 21 листопада. Якщо і ця позиція буде втрачена, на графіку не буде очевидної технічної підтримки, що може спровокувати більш глибоке падіння. Аналітики зазначають, що для трейдерів, які все ще тримають довгі позиції по XRP, встановлення стоп-лосса нижче 1.8239 доларів є більш обережною стратегією управління ризиками.

Зверху, важкі опори нагадують численні бар'єри. Першим, що потрібно відновити, є 50-денна EMA (приблизно 2.3241 долара), а потім 200-денна EMA (приблизно 2.5019 долара). Тільки успішно закріпившись вище цих середніх значень, можна змінити поточну технічну ситуацію та створити умови для виклику на 2.62 долара, 2.80 долара і навіть історичного максимуму 3.66 долара в липні цього року (згідно з даними певної провідної CEX). Однак за умов незмінного макроекономічного вітру, досягнення такого розвороту в короткостроковій перспективі є вкрай складним.

Світло надії: ETF, Vanguard та регуляторні досягнення формують середньостроковий наратив

Хоча короткострокові перспективи виглядають похмуро, аналітики зазначають, що середня перспектива XRP (4-8 тижнів) не була зруйнована, а навіть існує кілька потенційних позитивів. По-перше, потоки коштів в спотові XRP ETF будуть основним показником для спостереження. Незважаючи на те, що ETF також можуть стикатися з відтоком коштів під час загального падіння ринку, як тільки ринок стабілізується, такі регульовані продукти стануть найзручнішим каналом для надходження інституційних коштів. Комісія з цінних паперів і бірж США (SEC) раніше вже затвердила кілька спотових ETF XRP, і їх результати підтвердять реальний попит інститутів на XRP.

По-друге, прихід традиційних фінансових гігантів значно розширить базу інвесторів. Другий за величиною у світі керуючий активами Vanguard оголосив, що з 2 грудня дозволить своїм понад 50 мільйонів брокерських клієнтів торгувати криптовалютними продуктами, включаючи XRP ETF. Це відкриває для XRP потенційний пул клієнтів з управлінськими активами, що перевищують 10 трильйонів доларів. Це саме по собі є значним визнанням традиційними фінансами XRP як інвестиційного класу активів.

Крім того, прогрес на рівні регулювання може стати вирішальним фактором. Якщо «Законопроект про структуру крипторинку», який просувається Конгресом США, зможе досягти суттєвого прориву, це надасть всій галузі безпрецедентну регуляторну ясність, що значно підвищить впевненість на ринку. Крім того, прогрес компанії Ripple в отриманні ліцензії на банківську діяльність у США, а також ставлення MSCI до компаній цифрових активів вплине на те, чи включать блакитні фішки XRP до своїх балансових звітів.

Посібник для інвесторів: пошук балансу та можливостей у волатильності

Перед обличчям такої складної ринкової ситуації — короткострокові макроекономічні вітри проти технічного прориву vs. середньострокові фундаментальні переваги та інституційна нарація — інвесторам потрібні більш детальні стратегії.

Для короткострокових трейдерів поточний ринок явно перебуває під контролем ведмедів. Дотримуватися тенденції може бути більш безпечним вибором, можна звернути увагу на можливості продажу, коли відновлення стикається з ключовими середніми лініями (наприклад, 50-денною EMA поблизу 2.32 доларів), або використовувати 1.82 долара як розділову лінію між покупками та продажами, суворо встановлюючи стоп-лосс. Необхідно усвідомлювати, що до засідання Центрального банку Японії 19 грудня та прояснення політики ФРС, волатильність ринку може залишатися на високому рівні, ризик торгівлі з плечем величезний.

Для середньо- та довгострокових інвесторів необхідно більше терпіння. Можна застосувати стратегію “купівлі на зниженні” і формувати позицію поблизу ключових рівнів підтримки (наприклад, в зоні 1.82-2.00 доларів), а також продовжити інвестиційний період на кілька місяців, щоб дочекатися вливання коштів в ETF, даних про поведінку клієнтів Vanguard та інших середньострокових каталізаторів, які можуть активізувати ринок. Ключовим є те, що вкладені кошти повинні бути довгостроково бездіяльними та здатними витримувати коливання, а також бути готовими до того, що ціна може ще більше впасти.

Незалежно від вибору стратегії, у цей момент, коли ринок контролюється традиційними макроекономічними силами, інвестори в шифрування повинні розширити свій погляд за межі блокчейну до глобального масштабу. Слідкування за макроекономічними подіями, такими як дані про зайнятість у США, CPI, рішення Центрального банку Японії, промови чиновників ФРС, є не менш важливим, ніж стеження за прогресом розробки конкретного проекту. Розуміння, звідки приходять кошти і куди вони йдуть, є ключем до виживання в цій бурі.

Падіння XRP є ще одним свідченням того, як крипторинок пов'язаний з глобальною макрофінансовою системою. Коли коливання прибутковості японських облігацій можуть миттєво вплинути на ціну активів у децентралізованому реєстрі, це означає, що цей новий ринок більше не може ізольовано розповідати свою історію. У короткостроковій перспективі XRP важко шукає опору на пляжі, де відбувається відтік ліквідності, рівень підтримки на 1,82 долари перевірить його внутрішню стійкість та віру ринку. Однак, з огляду на середньострокову перспективу, міст, що веде до інституціоналізації та масової інтеграції — ETF та Vanguard — вже збудовано, залишилося лише дочекатися спокійного часу для проходження фінансового потоку. Ця буря, викликана єною, врешті-решт мине, а після бурі — це буде руїна чи більш міцний берег, залежить від того, чи дійсно фундаментальні основи XRP такі міцні, як він стверджує. Для ринку це момент очищення від фальші.