iM Securities 宣布發行 1500 億韓元的混合資本證券，以增加額外的營收產能。此次發行佔截至 2026 年第一季公司合併股東權益的 13%。募資旨在擴展債券和場外衍生品業務，同時強化投資銀行與經紀部門。擁有銀行子公司的金融控股公司近期也宣布計劃發行混合資本證券，該證券在會計上被視為股權。
iM Securities 發行兩批混合資本證券
iM Securities 本月將發行兩種類型的私募混合資本證券，期限為 30 年。第一批總額為 600 億韓元，年利率為 5.90%，第二批則為 900 億韓元，年利率為 5.68%。兩批證券的利息將按季支付。
混合資本證券兼具股權與債務工具的特性。雖然具有明確的到期日，但發行人可自行延長到期日，使其在會計上被視為股權。
資本擴充將使 NCR 提升至 478%
完成募資後，iM Securities 的股本將增至約 1.29 萬億韓元。公司預計其淨資本比率（NCR）將提升 98 個百分點，達到 478%，顯著改善資本充足率指標。
此次 1500 億韓元的發行，對比公司截至 2026 年第一季的現有股本，屬於一筆可觀的資本注入。
iM Securities 計劃在多個業務線部署資金
iM Securities 表示將利用增加的資本擴展債券與場外衍生品業務。公司的投資銀行/財務部門將加強對大型高質量交易的專注。該券商亦計劃發展投資經紀部門，以確保未來成長動能。
一位 iM Securities 的官員表示：「我們決定透過發行混合資本證券來擴充資本，以建立可持續成長的基礎。我們將透過有效運用基於前瞻性風險管理所籌措的資本，提升營運競爭力。」
金融控股公司積極推動混合證券發行
擁有銀行子公司的金融控股公司近期也宣布計劃發行混合資本證券，該證券在會計上被視為股權。Hana 金融集團與 Woori 金融集團已分別制定在上半年與今年內發行公開混合資本證券的計劃。KB 金融集團則在審查下半年額外的發行計劃。
常見問題
iM Securities 發行的混合資本證券總額是多少？
iM Securities 發行 1500 億韓元的混合資本證券，包括兩批：一批為 600 億韓元，年利率 5.90%；另一批為 900 億韓元，年利率 5.68%，皆為 30 年期限。
此次發行後，iM Securities 的資本狀況將如何變化？
募資完成後，iM Securities 的股本將增至約 1.29 萬億韓元，預計其淨資本比率（NCR）將提升 98 個百分點，達到 478%，顯著改善資本充足率指標。
