RSI 指標：正確的理解將改變您的交易結果

許多交易者每天都在使用 RSI 指標，但大多數人誤解了它的真正用途。有些人認為它是指示買賣點的指南針，有些人用它反而越來越虧損，原因在於他們使用的方法不正確。今天我們來看看真正的 RSI 指標應該如何正確運用。

RSI 指標是測量什麼的工具，不是買賣點

RSI 是 相對強弱指數（Relative Strength Index） 的縮寫，由 J. Welles Wilder Jr. 於 1978 年開發，但大多數人誤解了兩個重點：

第一點：RSI 指標是動量振盪器（Momentum Oscillator）

它的真正功能是測量「價格變動的速度」與「力度」，而不是告訴你價格是便宜還是昂貴。它反映的是市場中的買壓與賣壓目前的狀況，誰在掌控局勢。

第二點：’相對強弱’的名稱並不代表兩個資產之間的比較

它是比較「平均買入力量」與「平均賣出力量」在特定時間內的比值 (通常是14根K線)

這個理解非常重要，因為如果你還以為 RSI 指標是用來預測轉折點，你就會一直虧錢。

RSI 指標的計算：背後的原理

主要公式是 RS = 平均漲幅 / 平均跌幅

意思是：

• 平均漲幅 (AvgU)：在14根K線中，收盤價上漲的平均值
• 平均跌幅 (AvgD)：在同一段時間內，收盤價下跌的平均值

公式的意義：

• 如果 AvgU > AvgD → RS > 1 → RSI > 50
• 如果 AvgU < AvgD → RS < 1 → RSI < 50
• 如果 AvgU = AvgD → RS = 1 → RSI = 50

50線才是真正的平衡點，不是70或30，這是很多人誤解的地方。

大錯特錯：傳統70/30策略的誤用

當你第一次打開 RSI 指標，你會看到 70 和 30 的線，書本會告訴你：

• RSI > 70 = 超買（Overbought）：買太多，價格過高 → 賣出
• RSI < 30 = 超賣（Oversold）：賣太多，價格過低 → 買入

聽起來很簡單，但這是一個陷阱。

最大問題在於：在強趨勢的市場中，RSI 可能長時間停留在超買（>70）或超賣（<30）區域。

例如：金價快速上漲，RSI 長時間維持在75-80，持續三週。如果新手看到 RSI > 70 就急著賣，結果呢？帳戶爆炸。

70/30 策略只在盤整（Sideways/Range-bound）市場中效果較佳，沒有明確趨勢的時候。

專業使用 RSI 指標的方法

( 技巧一：背離（Divergence）— 強力提前預警

多頭背離（Bullish Divergence）：

• 價格創新低，但 RSI 沒有跟著下探，形成較高的低點
• 含義：賣壓正在減弱，市場可能反轉向上
• 在 < 30 區域出現時，可靠性最高

空頭背離（Bearish Divergence）：

• 價格創新高，但 RSI 沒有跟著上升，形成較低的高點
• 含義：買壓正在減弱，市場可能反轉向下
• 在 > 70 區域出現時，可靠性最高

) 技巧二：失敗擺（Failure Swings）— 強力確認信號

這是等待 RSI 自我確認的過程，證明轉折已經確定。

失敗擺高點（Failure Swing Top）：

• RSI 上升突破 70（High 1）
• 價格創新高，但 RSI 高點低於前一個高點（形成背離）
• 接著 RSI 反轉向下，低於之前的低點 → 強烈賣出信號

失敗擺低點（Failure Swing Bottom）：

• RSI 下降突破 30（Low 1）
• 價格創新低，但 RSI 低點高於前一個低點（形成背離）
• 接著 RSI 反轉向上，突破之前的高點 → 強烈買入信號

( 技巧三：50線—趨勢的指南針

對於追趨勢的交易者來說，50線比70/30更重要：

• RSI > 50：多頭市場，買壓大於賣壓 → 持多或尋找買點
• RSI < 50：空頭市場，賣壓大於買壓 → 持空或尋找賣點

) 技巧四：根據趨勢調整 RSI 區域

這是關鍵：

在強勁上升趨勢中：

• RSI 不會跌破 30，反而在 40-90之間震盪
• 40-50 區域成為新的支撐（Support），可在此買入
• 不要在 70 位置賣出，這是逆趨勢

在強勁下降趨勢中：

• RSI 不會突破 70，反而在 10-60之間震盪
• 50-60 區域成為阻力（Resistance），可在此賣出
• 不要在 30 位置買入，這是接刀

如何修正：不要只用單一 RSI 指標

專業人士的做法是——多工具配合（Confluence） (多重信號融合)：

範例1：RSI + 價格行為（Price Action）

• 不要只因 RSI < 30 就買入
• 要等到 RSI < 30 且價格在重要支撐位反轉

範例2：RSI + MACD

• RSI 用來判斷 timing
• MACD 用來確認趨勢
• 等待 RSI 背離 + MACD 金叉，較有把握

實戰案例：XAUUSD（金價）

情境： 金價從底部反彈，逼近心理阻力 4,250

步驟一： 價格創新高 > 4,200，但 RSI 沒有跟上 → 空頭背離 ⚠

步驟二： 等待確認：

• RSI 反轉向下，低於前一低點 → 失敗擺確認 ✓
• RSI 由正轉負，突破 50 線 → 中線確認 ✓
• K 線在 4,250 出現反轉（如 Bearish Engulfing）✓

步驟三： 多重信號合併，進行賣出操作。

步驟四： 設置止損在 4,250 之上，目標價設在 3,879（前低點）

結果： 風險報酬合理，信號準確，降低假信號。

總結

RSI 指標不是預測未來的魔法球，它是幫助你觀察市場動能的工具。誤用的原因不在工具本身，而在於使用方法。

在全球趨勢中，不論是外匯、商品、指數還是加密貨幣，都需要良好的知識、經驗、完整的工具組合，以及最重要的——等待確信的信號。

避免急躁，避免只依賴單一信號，等待多個工具的共同確認，這才是持久穩健的交易之道。