澳大利亚证券与投资委员会在 2025-26 财年期间依据法院命令开出创纪录的 8.3 亿澳元民事罚款，20 7 月发布的数据显示。该等罚款源于针对差价合约（CFD）经纪商、银行、养老金信托受托人以及金融服务公司的执法行动；同时，ASIC 还协助向消费者和投资者退还超过 6.43 亿澳元。创纪录的总额包括在 2026 年 1 月至 6 月期间开出的 4.8 亿澳元，以及在财年上半段期间开出的 3.5 亿澳元。该执法计划在主席 Sarah Court 的领导下，聚焦保护散户投资者、维护市场诚信、数字资产治理、诈骗打击以及澳大利亚金融服务业中的不当行为与违规。
Union Standard International Group 获 3 亿澳元罚款
联邦法院命令 Union Standard International Group 支付创纪录的 3 亿澳元罚金，原因是 ASIC 所称的严重不当行为，影响散户投资者。该案成为澳大利亚史上针对 CFD 运营商的最大一笔民事罚款，并构成 ASIC 在财年下半段执法计划的核心内容。
在本次报告期内，其他重要的法院裁决结果包括：HSBC Bank Australia 因未能有效防范诈骗支付 3500 万澳元；Macquarie Securities 因系统性未能履行做空申报支付 3500 万澳元；Walker Stores（Snaffle）因非法消费者信贷做法支付 3350 万澳元；Westpac 因对遭遇财务困境的客户普遍未能回应而支付 2600 万澳元；Mercer Super 因系统性违约的报告失败支付 1030 万澳元；以及 Binance Australia Derivatives 因入职/上线（onboarding）失败导致客户产生重大交易损失支付 1000 万澳元。
ASIC 追回 6.435 亿澳元用于消费者补救
ASIC 的调查促成了 6.435 亿澳元的补救、退款和赔偿款支付给数万名澳大利亚人。该数字包括 2026 年上半年宣布的超过 6100 万澳元，以及 2025 年 7 月至 12 月期间宣布的 5.83 亿澳元。
在 ASIC 调查发现诈骗防范失效后，HSBC 向客户支付约 2150 万澳元，后续付款预计在 7 月底前完成。HSBC 还追回并向受影响客户返还约 650 万澳元。ASIC 在零售衍生品领域采取行动后，为 CFD 投资者争取到近 4000 万澳元的退款。监管机构指出，补救数据反映报告期内宣布的计划，且随着赔偿计划完成，付款可能会在 6 月之后继续进行。
ASIC 启动 250+ 项调查并获得 25 项刑事有罪定罪
在 2025-26 财年期间，ASIC 启动了 250 多项调查，提起了 32 起新的民事诉讼，启动了 18 起新的刑事起诉，取得了 25 项刑事定罪，获得了 21 项羁押刑（其中包括 11 项监禁刑），下发了 1200 万澳元的违规通知，并且争取到 137,315 澳元的刑事罚金。
此前的悉尼基金经理 Rodney Forrest 在因涉及 Platinum Asset Management 股票的内幕交易定罪后，于 5 月被重新量刑至 5 年 3 个月监禁。前理财顾问 Anthony Torre 在 1 月因挪用养老金资金被判处 6 年监禁。3 月，Remedy Housing 高管 Brent Smith、Mahmoud Khodr 和 Fue Mano 因不诚信犯罪获得了长期监禁刑。
数字资产被点名为优先执法领域
ASIC 特别将数字资产列为其优先执法领域之一，除诈骗之外，还包括金融报告、市场基础设施、私募信贷以及消费者面临的财务困境。该重点也体现在今年早些时候对 Binance Australia Derivatives 处以 1000 万澳元罚金：ASIC 表示，该公司的入职/上线（onboarding）失败造成了数百万澳元的客户交易损失。
随着散户参与加杠杆交易和加密货币市场仍处在较高水平，ASIC 继续加大对散户 CFD 提供商、加密货币交易所和数字资产产品的审查。监管机构过去两年的执法活动表明，它正越来越准备在遵循类似的治理、披露和消费者保护法律标准的前提下，同时追究传统金融机构和新兴金融科技企业的责任。
主席 Sarah Court 阐述执法策略
ASIC 主席 Sarah Court 表示，该监管机构的策略不仅仅是施加大额金融罚款。Court 表示，ASIC 的执法工作聚焦于造成真实伤害的不当行为，并正在取得成效：推动改变、强化问责，并将资金返还给消费者和投资者。
Court 表示，监管机构正在追查那些暴露严重系统性缺陷、治理与行为问题的案件，从诈骗与财务困境失败到市场基础设施、养老金、私募信贷、金融报告以及数字资产。她表示，ASIC 已实现创纪录的罚款并取得强力的刑事结果，但执法不仅仅是为了惩罚。Court 表示，重点在于保护投资者、在可能的情况下返还资金，并让违法者承担责任；她补充说，当 ASIC 看到严重伤害或市场诚信风险时，监管机构将迅速行动，并使用现有的一整套监管与执法工具。
常见问题
ASIC 在 2025-26 财年期间施加了哪些罚款？
根据 20 7 月发布的数据显示，ASIC 在 2025-26 财年期间对外部开出了创纪录的 8.3 亿澳元法院命令的民事罚款。总额包括 2026 年 1 月至 6 月期间开出的 4.8 亿澳元，以及财年上半段期间开出的 3.5 亿澳元。最大单笔罚款为针对 Union Standard International Group 的 3 亿澳元（因 CFD 不当行为）。
ASIC 在报告期内向消费者退还了多少钱？
ASIC 的调查促成了 6.435 亿澳元的补救、退款和赔偿款支付给数万名澳大利亚人。该数字包括 2026 年上半年宣布的超过 6100 万澳元，以及 2025 年 7 月至 12 月期间宣布的 5.83 亿澳元。在诈骗防范失效后，HSBC 向客户支付约 2150 万澳元，ASIC 为 CFD 投资者争取到近 4000 万澳元的退款。
ASIC 在本财年的执法重点是什么？
ASIC 特别将数字资产列为其优先执法领域之一，与诈骗、金融报告、市场基础设施、私募信贷以及消费者财务困境并列。监管机构在 2025-26 财年期间启动了 250 多项调查，提起了 32 起新的民事诉讼，启动了 18 起新的刑事起诉，并取得了 25 项刑事定罪。
